"الدب الكبير" بو ري يتخذ إجراءً: صفقة بيع بقيمة 1.1 مليار تستهدف عملاقي الذكاء الاصطناعي!
أسهم الذكاء الاصطناعي تتعرض لهجوم من "الدببة الكبار"! صندوق Scion التابع لـ Burry يغير بشكل كبير مراكزه في تقرير 13F، ويراهن على هبوط Nvidia وPalantir. قبل ذلك بوقت قصير، كسر صمته الطويل محذرًا من فقاعة في السوق.
قام المستثمر المعروف بـ"البائع الكبير" مايكل بوري (Michael Burry) بدعم تحذيراته حول فقاعة السوق باستثمارات ضخمة.
وفقًا للملفات التنظيمية الفصلية الصادرة يوم الاثنين والتي تغطي حتى 30 سبتمبر، قامت شركة Scion Asset Management التابعة لبوري بوضع رهانات هبوطية ضخمة على Nvidia (NVDA) وPalantir Technologies (PLTR) من خلال خيارات البيع (عقود تحقق أرباحًا عند انخفاض سعر السهم).
كشفت Scion أنها تمتلك خيارات بيع تعادل مليون سهم من Nvidia بقيمة تقارب 186.6 مليون دولار؛ كما تمتلك خيارات بيع تعادل 5 ملايين سهم من Palantir بقيمة تقارب 912 مليون دولار.
تعكس هذه الملفات فقط أنشطة التداول في الربع الماضي، وقد تختلف مراكز Scion الحالية عن ما تم الإفصاح عنه.
تأتي رهانات بوري في ظل حماس المستثمرين الشديد تجاه الذكاء الاصطناعي (AI). باعتبارها عملاق رقائق AI وأول شركة في العالم تصل قيمتها السوقية إلى 5 تريليونات دولار، ارتفع سهم Nvidia هذا العام بنسبة 54%، مواصلاً اتجاهًا صعوديًا استمر ثلاث سنوات مدفوعًا بزيادة الطلب على أجهزة AI. وأغلق السهم يوم الاثنين مرتفعًا بنسبة 2.2%. في الوقت نفسه، وبفضل حمى AI وزيادة الإنفاق الدفاعي، قفز سهم شركة تحليل بيانات AI Palantir هذا العام بنسبة 174%. وأغلق السهم يوم الاثنين مرتفعًا بنسبة 3.4%، لكنه انخفض بنسبة 4.3% في التداولات بعد صدور النتائج المالية.
في الربع السابق، لم تكن Scion تمتلك أي مراكز في هاتين الشركتين، مما يشير إلى تحول في استراتيجية محفظة بوري الاستثمارية.
قبل أيام قليلة من نشر ملف الحيازة هذا، كسر بوري صمته الطويل الذي دام أكثر من عامين على منصة التواصل الاجتماعي X، ونشر رسالة تحذيرية، ثم شارك عدة رسوم بيانية لدعم وجهة نظره بأن قطاع التكنولوجيا يشهد تراكم فقاعة.
كتب حينها في منشوره: "أحيانًا، يمكننا رؤية الفقاعة. أحيانًا، يمكننا اتخاذ إجراء حيال ذلك. لكن أحيانًا، تكون الاستراتيجية الرابحة الوحيدة هي عدم المشاركة."
على منصة Stocktwits الاجتماعية، حتى صباح الثلاثاء، تراجعت مشاعر المستثمرين الأفراد تجاه Nvidia من "تفاؤل شديد" في اليوم السابق إلى "تفاؤل". وعلى الرغم من انخفاض حجم النقاشات حول Nvidia خلال 24 ساعة، إلا أنه لا يزال "مرتفعًا". من ناحية أخرى، حتى صباح الثلاثاء، لا تزال مشاعر المستثمرين الأفراد تجاه Palantir عند مستوى "تفاؤل شديد"، وارتفعت وتيرة النقاشات إلى "مستوى مرتفع جدًا".
اشتهر بوري بتوقعه انهيار سوق العقارات الأمريكي عام 2008 والاستفادة منه. وقد تم توثيق رهانه الضخم ضد فقاعة العقارات في الكتاب والفيلم "The Big Short".
تأتي إفصاحات Scion عن حيازاتها في وقت تتصاعد فيه النقاشات حول ما إذا كانت "حمى AI قد دفعت تقييمات سوق الأسهم إلى منطقة الفقاعة" — حيث وصل كل من مؤشر S&P 500 (SPX) ومؤشر Nasdaq 100 (NDX) إلى مستويات قياسية جديدة.
على الرغم من أن بوري يتخذ موقفًا هبوطيًا تجاه Nvidia وPalantir، إلا أنه اتخذ استراتيجية خيارات شراء تجاه شركة خدمات حقول النفط Halliburton (HAL) وعملاق الأدوية Pfizer (PFE).
كما تمتلك Scion أسهمًا في شركة الملابس الرياضية Lululemon (LULU)، وشركة تصنيع الأجهزة العلمية Bruker (BRKR)، وشركة التأمين الصحي Molina Healthcare (MOH)، ومؤسسة القروض الطلابية SLM.
حتى نهاية سبتمبر، كانت Scion تمتلك 8 مراكز استثمارية، بانخفاض عن 15 مركزًا في نهاية يونيو. ووفقًا لأحدث الملفات التنظيمية، بلغ حجم الأصول التي تديرها الشركة حوالي 155 مليون دولار حتى مارس.
إخلاء المسؤولية: يعكس محتوى هذه المقالة رأي المؤلف فقط ولا يمثل المنصة بأي صفة. لا يُقصد من هذه المقالة أن تكون بمثابة مرجع لاتخاذ قرارات الاستثمار.
You may also like
تركز كل الأنظار على واشنغتون، هل ستشهد "أسبوع البنوك المركزية الكبرى" في الأسبوع المقبل موجة رفع أسعار الفائدة من مجموعة السبع؟
في ظل ارتفاع التضخم، تصاعد التوترات الجيوسياسية وتجاوز أسعار النفط حاجز الـ100 دولار، تدخل البنوك المركزية لدول مجموعة السبع أسبوعًا حاسمًا لاتخاذ قرارات بشأن أسعار الفائدة. من المتوقع أن يقدم الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي على أول رفع لسعر الفائدة منذ ثلاث سنوات مدفوعًا بتجاوز التضخم الأساسي للتوقعات؛ بينما من المرجح أن يرفع بنك اليابان سعر الفائدة إلى 1.25%، وهو أعلى مستوى منذ 30 عامًا؛ كما يعزز كل من بنك إنجلترا، البنك المركزي الأوروبي والبنك المركزي الكندي من مواقفهم التشددية، ما يشير إلى نقطة تحول كبرى نحو تشديد السياسة النقدية عالميًا.
هل سيواصل الاحتياطي الفيدرالي "رفع أسعار الفائدة بشكل متتالي"؟ هل ستتكرر دورة "التشديد النقدي" في أواخر ثمانينيات القرن الماضي؟
أشار تقرير سيتي جروب إلى أن البيئة الاقتصادية الكلية الحالية تشبه إلى حد كبير دورة التشديد في الفترة من 1988 إلى 1989، حيث حافظ الاقتصاد على مرونته وتراكمت الضغوط التضخمية تدريجيًا، ثم تباطأت الأنشطة الاقتصادية وتحولت السياسات لاحقًا نحو التيسير. في دورة التشديد تلك، قام الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة 16 مرة متتالية.
تحالف نادر بين الأعداء! دعم Musk وAltman دعوة Dario Amodei لـ"تباطؤ الذكاء الاصطناعي عالميًا"
وجهت Anthropic Amodei دعوة إلى "إبطاء الذكاء الاصطناعي على مستوى العالم"، وفي مفاجأة، وقف الخصمان Musk وAltman علنًا لدعم هذه الدعوة. اتفقت ثلاث شركات كبرى على السماح لطرف ثالث بتقييم على مستوى الموظفين وتطبيق تنسيق لتبطئة الابتكار؛ وأعلن Altman بشكل مباشر أن OpenAI لن تدرج في البورصة هذا العام. استقالة باحث غاضبة وهروب جماعي لذكاء اصطناعي خارج عن السيطرة أشعلت الذعر المتراكم منذ وقت طويل في هذا القطاع.
الحكم الأخير من Goldman Sachs: ارتفاع أسعار الفائدة لا يعني انخفاض الأسهم الأمريكية، نمو الأرباح هو المفتاح لسوق الثور
تعتقد جولدمان ساكس أن معدلات الفائدة المرتفعة تمثل رياحًا معاكسة لسوق الأسهم، لكنها ليست قوة لإنهاء السوق الصاعدة. على الرغم من أن عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 30 عامًا ارتفع إلى 5.3%، تظهر البيانات التاريخية أن متوسط عائد الأسهم الأمريكية بعد 12 شهرًا من رفع الفائدة يصل إلى +9%. الميزانيات العمومية للشركات في أقوى حالاتها منذ 20 عامًا، واستثمارات الذكاء الاصطناعي وموجة الاندماجات والاستحواذات تواصل دعم توقعات الأرباح. من المتوقع أن تصل أرباح السهم لمؤشر S&P 500 إلى 340 دولارًا في عام 2026، بنمو سنوي قدره 24%.
أسعار العملات المشفرة
المزيد
