Institusi: HBM mengalami pertumbuhan eksplosif, harga penyimpanan diperkirakan akan terus meningkat

Golden Ten Data melaporkan pada 16 Juni bahwa Pacific telah merilis sebuah laporan riset industri elektronik pada 16 Juni. Laporan tersebut menunjukkan bahwa pengeluaran modal AI dari raksasa teknologi global semakin dipercepat, dan pada 2026 akan memasuki era investasi hampir 1 triliun dolar AS. Enam raksasa teknologi diperkirakan akan memiliki total pengeluaran modal lebih dari 350 miliar dolar AS pada 2025, dan diperkirakan menembus 800 miliar dolar AS pada 2026. Selain itu, seiring model-model besar dan aplikasi terkait terus berkembang, pengeluaran modal diprediksi akan terus meningkat.

Pertumbuhan pesat HBM, rentang harga penyimpanan diperkirakan terus naik. Pasar HBM pada 2026 diperkirakan terus mencatat pertumbuhan dua digit yang tinggi, sementara seluruh kapasitas produksi dari tiga produsen utama saat ini telah terjual habis. Harga DRAM/NAND melonjak tajam; menurut statistik Gartner, harga DRAM pada 2026 diperkirakan naik 125% dan harga NAND naik 234%, kekurangan pasokan diperkirakan akan berlangsung cukup lama.

Dari segi struktur HBM, pangsa pasar SK Hynix mendominasi sekitar 60%, dan penyimpanan telah bertransformasi dari komoditas siklikal menjadi sumber daya strategis, dengan semikonduktor AI menyumbang 30% dari total pendapatan.