Tertinggi baru! Saham peralatan semikonduktor melonjak bersama: AI + pesanan besar 800 triliun won Korea, AMAT, LRCX, KLAC naik tajam

2026/07/01 07:52

Tampilkan aslinya

Oleh:

Bitget menyediakan perdagangan terpadu untuk mata uang kripto, saham, dan emas. Trading sekarang!

Paket sambutan senilai 6200 USDT untuk pengguna baru! Daftar sekarang!

I. Tren Pasar Saat Ini: Investasi Raksasa Korea Membakar Saham Perangkat, Tiga Raksasa Melonjak Bersama

Saham perangkat semikonduktor di bursa saham AS akhir-akhir ini sedang panas. Pada akhir Juni, AMAT (Applied Materials) melonjak hampir 10% dalam satu hari, mencetak harga tertinggi baru sepanjang masa, dengan kenaikan bulanan sudah lebih dari 50%;

LRCX (Lam Research) naik hampir 6%, KLAC (KLA Corporation) naik lebih dari 7%, ketiganya bersama-sama memecahkan rekor tertinggi tahapannya.

Tertinggi baru! Saham peralatan semikonduktor melonjak bersama: AI + pesanan besar 800 triliun won Korea, AMAT, LRCX, KLAC naik tajam image 0

Pemicunya adalah aksi besar dari pemerintah dan perusahaan Korea: Samsung dan SK Hynix berencana investasi sekitar 800 triliun won di bagian barat daya untuk membangun empat pabrik chip canggih, dengan target meningkatkan kapasitas produksi DRAM dua kali lipat dalam lima tahun.

Langkah pertama, dana ini harus digunakan untuk membeli perangkat, dari tahapan awal manufaktur wafer hingga optimasi performa chip AI di tahap akhir, penyedia perangkat top dunia akan mendapatkan manfaat langsung. Sentimen pasar langsung tersulut, dana mengejar para “penjual peralatan”, nilai transaksi dan volatilitas ikut meningkat.

II. Logika Investasi: Ledakan Permintaan Data Center AI, Pengeluaran WFE Naik Tajam

Tren ini bukan sekadar spekulasi emosional, tetapi didorong oleh siklus industri nyata.

AI terutama AI berbasis agen, membuat permintaan data center atas chip berperforma tinggi dan storage meledak. Para hyperscaler dunia diperkirakan akan menghabiskan lebih dari $600 miliar pada infrastruktur AI di tahun 2026, chip menyumbang lebih dari 95% dari nilai rack server AI.

Di sisi storage, permintaan struktural NAND meledak, sehingga pabrik wafer harus memperluas dan meningkatkan produksi. Citi baru-baru ini secara signifikan menaikkan prediksi pengeluaran perangkat wafer global (WFE), dalam skenario bullish tahun 2026 mencapai $145 miliar, 2027 $200 miliar, dan 2028 $250 miliar — ini adalah pertama kalinya institusi memberi outlook hingga 2028, menunjukkan keyakinan terhadap pertumbuhan jangka menengah-panjang.

Namun, tiga perusahaan perangkat utama punya keunikan masing-masing, tetapi semuanya tetap berpegang pada garis utama ini.

Lini perangkat AMAT paling lengkap, pangsa pasar terdepan di advanced packaging, serta menjalin hubungan dengan pelanggan lewat layanan berlangganan perangkat lunak, cocok untuk menerima keuntungan rantai industri secara menyeluruh;
LRCX sangat kuat di perangkat etch dan deposit, terutama diuntungkan dari iterasi teknologi proses storage;
KLAC hampir memonopoli proses kontrol dan deteksi, peningkatan yield adalah kebutuhan "wajib" di tiap lini produksi baru. Dengan pemulihan belanja modal pelanggan, visibility pesanan tinggi, kepastian pertumbuhan kinerja jauh lebih jelas ketimbang titik rendah siklus.

Bagi para trader, aset seperti ini biasanya memiliki volatilitas dan elastisitas tinggi saat preferensi risiko pasar meningkat,

III. Analisis Mendalam 3 Besar yang Diuntungkan: AMAT, LRCX, KLAC Punya Strategi Masing-masing

1. AMAT, "Petarung Serba Bisa" Perangkat Semikonduktor

Selain proses inti seperti deposisi, etch, CMP, AMAT juga unggul di perangkat kemasan canggih dan display.

Merespon permintaan chip AI atas proses canggih, diversifikasi AMAT membuatnya mampu mengambil bagian baik di chip logika maupun ekspansi storage. Kinerja harga sahamnya belakangan paling bertenaga, menegaskan pengakuan pasar atas elastisitas pertumbuhannya.

2. LRCX, Lebih Berfokus pada Siklus Storage

Lini perangkat etch utama miliknya sangat dibutuhkan seiring struktur NAND dan DRAM semakin kompleks, permintaan penggantian dan tambahan pun kuat. Citi dan lembaga lain memandang LRCX akan meningkatkan pangsa di perangkat NAND, dengan ekspansi di Korea dan Taiwan yang terealisasi, kinerja tahun 2026-2027 berpotensi akselerasi. Volatilitas relatif tinggi, tetapi elastisitas juga besar, cocok untuk investor yang fokus pada storage.

3. KLAC, "Parit Pertahanan Mendalam"

Pangsa pasar perangkat deteksi proses sekitar 60%, barrier teknisnya tinggi, perusahaan kedua tertinggal jauh. Setiap lini produksi baru harus mengandalkan alat ukurannya untuk memastikan yield. Baru-baru ini juga meningkatkan dividen, melakukan pemecahan saham, menarik lebih banyak dana, dan buyback menunjukkan kepercayaan manajemen. Ketiga perusahaan ini saling melengkapi dan bersama-sama membentuk rantai pasok inti perangkat manufaktur semikonduktor. Mereka mengikuti tren belanja modal AI, dengan katalis di jangka pendek dan dukungan kinerja di jangka menengah.

IV. Kesimpulan

Gelombang panas perangkat semikonduktor ini berpusat pada landasan infrastruktur AI dari konsep menuju realisasi besar-besaran, pesanan besar Korea hanyalah katalis terbaru, sementara di baliknya ada tren ekspansi data center global jangka panjang.

AMAT, LRCX, KLAC sebagai pemimpin industri, fundamentalnya kokoh, visibility pesanan tinggi, menjadi aset unggulan untuk menangkap siklus booming kali ini.

Namun, pasar saham penuh risiko, faktor geopolitik dan ritme belanja modal klien tetap harus diperhatikan. Disarankan kombinasikan data fundamental terbaru, data industri, dan posisi portfolio sendiri, serta terlibat secara rasional.

Baik produk spot maupun leveraged, ketiganya layak dipantau secara khusus, manfaatkan peluang alpha saham perangkat, jangan lewatkan redaksi “penjual air” di rantai AI!

Disclaimer: Konten pada artikel ini hanya merefleksikan opini penulis dan tidak mewakili platform ini dengan kapasitas apa pun. Artikel ini tidak dimaksudkan sebagai referensi untuk membuat keputusan investasi.

PoolX: Raih Token Baru

APR hingga 12%. Selalu aktif, selalu dapat airdrop.

Kunci sekarang!

Kamu mungkin juga menyukai

Jepang akan bertindak lagi? Bank Sentral Jepang dikabarkan melakukan survei nilai tukar, yen mempersempit penurunan

Media Jepang melaporkan bahwa Bank Sentral Jepang bertanya kepada pelaku pasar mengenai tingkat nilai tukar, setelah itu penurunan harian yen terhadap dolar AS yang sebelumnya lebih dari 1% menyempit setengahnya. Kenaikan suku bunga oleh Bank Sentral Jepang pada hari Jumat gagal mendorong nilai tukar, dan dua pengambil keputusan memberikan suara menentang, sehingga pasar meragukan jalur kenaikan suku bunga selanjutnya.

华尔街见闻•2026/09/18 17:31

JPMorgan: Pengiriman chip khusus pada tahun 2027 akan melebihi GPU, "ketersembunyian rantai pasokan" Broadcom TPU tidak berarti pesanan diragukan

JPMorgan memperkirakan bahwa pada tahun 2027, pangsa pengiriman ASIC/XPU akan mencapai 54%, melebihi GPU, dan chip khusus akan menjadi faktor pertumbuhan penting dalam daya komputasi AI. Kesepakatan TPU selama 5 tahun antara Broadcom dan Google mencakup tahun 2026 hingga 2031; meskipun informasi rantai pasokan tidak transparan, ini tidak berarti ada keraguan mengenai pesanan, visibilitas pendapatan tetap kuat. Pada periode yang sama, permintaan perangkat wafer dan penyimpanan meningkat secara bersamaan, mendukung kelanjutan siklus semikonduktor.

华尔街见闻•2026/09/18 15:46

Penurunan pasar saham AS pada bulan September belum berakhir? Strategis Citadel memperingatkan: Masih ada tekanan penurunan hingga akhir bulan, kemungkinan ada perubahan pada Oktober.

Menurut Rubner, seorang ahli strategi dari Citadel Securities, pada hari Jumat pasar saham AS akan mengalami "triple witching day" dengan opsi senilai 7 triliun dolar jatuh tempo. Strategi kuantitatif masih memiliki ruang untuk penjualan, periode tenang untuk pembelian kembali saham bertepatan dengan rebalancing akhir kuartal dana pensiun, sehingga kekuatan short masih mendominasi hingga akhir bulan. Namun, penurunan tajam dalam antusiasme perdagangan AI, ditambah dengan angin musiman kuartal keempat, katalis musim laporan keuangan, dan dimulainya kembali buyback, memberikan prospek positif untuk pasar pada kuartal keempat.

华尔街见闻•2026/09/18 15:41

Emas terjebak di bawah level 4400: Setelah kenaikan suku bunga Federal Reserve, siapa yang menetapkan ulang tingkat diskonto?

汇通财经•2026/09/18 13:53