Lintasan cincin pintar menyambut peluncuran besar: Oura (OURA.US) berencana IPO untuk mengumpulkan dana 2.2 miliar dolar AS, dengan valuasi tertinggi mencapai 14.1 miliar dolar AS

Aplikasi Zhihu Finance mengetahui bahwa produsen cincin pintar untuk kesehatan dan kebugaran, Oura, bersama beberapa pemegang sahamnya, sedang berupaya menggalang dana hingga 2,2 miliar dolar AS melalui penawaran umum perdana (IPO).

Produk dari produsen cincin pintar ini dapat melacak indikator kesehatan detak jantung, aktivitas, dan kualitas tidur. Menurut dokumen yang diajukan ke Securities and Exchange Commission (SEC) Amerika Serikat pada hari Senin, perusahaan berencana menawarkan 50 juta saham dengan harga 40 hingga 44 dolar AS per saham. Dari jumlah tersebut, perusahaan akan menjual 13,5 juta saham dan pemegang saham lama akan menjual 36,5 juta saham.

Berdasarkan batas atas rentang harga penerbitan dan jumlah saham beredar yang tercantum dalam dokumen, valuasi perusahaan akan mencapai 14,1 miliar dolar AS. Sebagai perbandingan, perusahaan asal Finlandia ini memiliki valuasi sekitar 11 miliar dolar AS setelah menyelesaikan pendanaan Seri E senilai 875 juta dolar AS pada 2025.

Dalam beberapa tahun terakhir, cincin Oura semakin diminati karena konsumen ingin memantau indikator kesehatan mereka dengan cara yang lebih ringan daripada jam tangan pintar—jam tangan pintar biasanya perlu diisi ulang hampir setiap hari.

Dokumen menunjukkan bahwa perusahaan didirikan pada 2013 dan memiliki kantor di Oulu dan Helsinki (Finlandia), serta di San Francisco, San Diego, dan Los Angeles. Selama setahun terakhir, penjualan cincin pintar mereka mencapai sekitar 3,6 juta unit.

Pengguna dapat berinteraksi dengan cincin melalui sebuah aplikasi yang mampu melacak data kesehatan, dilengkapi dengan asisten AI Oura Advisor. Cincin ini tersedia dalam berbagai warna seperti emas, perak, dan deep rose, dengan harga Oura Ring 5 mulai dari 399 dolar AS per unit dan edisi premium seharga 499 dolar AS.

Perusahaan juga menawarkan layanan berlangganan Oura Membership, yang memungkinkan pengguna melacak lebih dari 50 indikator kesehatan dan mendapat wawasan personal terkait nutrisi, perencanaan kehamilan dan fertilitas, serta pemantauan pengobatan dan terapi. Dokumen menyebutkan bahwa per 30 Juni, layanan ini memiliki lebih dari 5 juta anggota berbayar. Paket di Amerika Serikat dihargai 5,99 dolar AS per bulan atau 69,99 dolar AS per tahun.

Dokumen juga menunjukkan bahwa dalam sembilan bulan yang berakhir pada 30 Juni, rugi bersih yang diatribusikan kepada pemegang saham sebesar 924,3 juta dolar AS, dengan pendapatan sebesar 1,21 miliar dolar AS; sedangkan pada periode yang sama tahun sebelumnya, rugi bersih adalah 182,8 juta dolar AS dengan pendapatan 697,6 juta dolar AS. Dokumen juga menyebutkan rugi tersebut mencakup dampak dari "dividen yang dianggap" (deemed dividend) yang dialokasikan untuk pemegang saham prioritas konversi yang dapat ditebus tertentu.

Tahun ini, investor IPO menaruh taruhan besar pada perusahaan teknologi baru: SpaceX milik miliarder Elon Musk, perusahaan roket, satelit, dan kecerdasan buatan, mencetak rekor IPO terbesar sepanjang sejarah dengan nilai pencatatan 86,2 miliar dolar AS; produsen chip memori Korea Selatan SK Hynix berhasil menghimpun dana 26,5 miliar dolar AS melalui penerbitan American Depositary Receipt (ADR) pada bulan Juli, memecahkan rekor IPO terbesar perusahaan asing di Amerika Serikat.

Dokumen mencatat bahwa Fidelity Management & Research Company, Forerunner Ventures, Bedford Ridge Capital, dan Lifeline Ventures adalah investor yang masing-masing memiliki setidaknya 5% saham.

Dokumen menunjukkan bahwa Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan, Allen & Co., dan Jefferies Financial Group akan menjadi penjamin utama emisi saham ini. Saham perusahaan diperkirakan akan dicatatkan di Nasdaq Global Select Market dengan kode saham OURA.