Morgan Stanley afferma che la vendita di azioni legate all'AI è stata eccessiva; la costruzione dei data center potrebbe essere posticipata solo di un anno.

Morgan Stanley ritiene che le preoccupazioni del mercato riguardo al fatto che il risultato delle elezioni statunitensi possa rallentare la costruzione dei data center, provocando la vendita di azioni legate all'AI, siano eccessive. La banca afferma che la spesa per l'AI potrebbe continuare ad aumentare e sottolinea che la capacità di data center pianificata negli Stati Uniti, inizialmente prevista per circa 5 gigawatt entro il 2028, potrebbe essere posticipata al 2029, ma non annullata. Morgan Stanley sottolinea che ciò mantiene sostanzialmente invariate le strategie di spesa dei principali fornitori di servizi cloud su vasta scala. Gli analisti affermano che questo ritardo potrebbe estendere il ciclo di investimento in AI, alleviando i vincoli di offerta e sostenendo i prezzi; continuano a preferire i principali beneficiari dell'AI, tra cui Amazon, Microsoft, Meta e Google, e intravedono anche opportunità tra le aziende di semiconduttori, infrastrutture e software.