Генеральний директор Lumentum: оптичні пристрої компанії розпродані до 2029 року, дефіцит попиту на деякі продукти досягає 70%
Генеральний директор повідомив, що на початок наступного року дефіцит попиту на частину продукції складе 70%, а для запуску нових виробничих потужностей потрібно від 3 до 5 років. За останні два роки компанія збільшила виробничу потужність свого ключового заводу в столичному регіоні Токіо в 12 разів і планує інвестувати в цей завод та сусідні об'єкти щонайменше 350 мільйонів доларів США.
Виробник оптичних пристроїв Lumentum Holdings, у якого є інвестиції від Nvidia, стикається з величезним дефіцитом виробничих потужностей — генеральний директор компанії заявив, що вся продукція вже розпродана до початку 2029 року, а потужний попит на AI дата-центри не дає компанії встигати за ринком.
Генеральний директор Lumentum Майкл Харлстон у п'ятницю повідомив Bloomberg у Токіо, що близько 70% попиту на окремі продукти наступного року компанія не зможе задовольнити, а щодо деяких продуктів до 2028 року залишатиметься дефіцит на рівні 30%. Ще пів року тому він прогнозував, що потужності компанії будуть розпродані до 2028 року — зараз цей термін посунуто майже на рік уперед. "У нас все розпродано, і кінця цьому не видно," — сказав Харлстон Bloomberg.
Напружена ситуація з постачанням прямо впливає на акції технологічних компаній і логіку інвестування в AI-інфраструктуру. Аналітики в середньому прогнозують, що продажі Lumentum цього року більш ніж подвояться.
Розширення потужностей відстає від попиту
Щоб впоратися з неконтрольованим зростанням замовлень, за останні два роки Lumentum збільшила потужності свого ключового заводу в Токійській агломерації в 12 разів і планує інвестувати щонайменше 350 мільйонів доларів у цей завод та сусідні об’єкти. Також завершено розширення підприємства компанії в британському Касвелі.
Однак створення виробничих потужностей для оптичних пристроїв — процес не швидкий. Харлстон підкреслив, що будівництво нових виробничих можливостей для таких компаній, як Lumentum, займає від трьох до п’яти років. Щоб розподілити ризики капіталовкладень, хмарні гіганти вже пообіцяли надати підтримку. "Ці великі хмарні компанії готові вкладати кошти," — зазначив він.
Щодо розширення лінійки продукції Харлстон повідомив, що компанії, ймовірно, доведеться вдатися до поглинань, щоб посилити свої можливості. "Я вважаю, що протягом наступного року ми хотіли б додати нові виробничі можливості на основі вже наявних," — сказав він.
Логіка інвестицій Nvidia у цей сектор
Ключовою продукцією Lumentum є пристрої з фосфіду індію (indium phosphide) — це критично важливий матеріал для високошвидкісних обчислень у хмарі та передавання даних. На початку цього року Nvidia інвестувала по 2 мільярди доларів у Lumentum і її конкурента Coherent Corp., підкресливши стратегічне значення постачання оптичного з’єднання для провідних розробників AI-чипів.
Технологія кремнієвої фотоніки (silicon photonics) розглядається як ключ до наступного покоління з’єднань у дата-центрах — вона дозволяє передавати дані за допомогою світла, а не мідних кабелів, що підтримує вищі швидкості передачі для AI-обладнання та водночас знижує теплове навантаження й енергоспоживання систем. Lumentum отримала частину такої технології завдяки купівлі у 2018 році Oclaro Inc., яка перейняла дослідження Hitachi в царині оптики; нині завод у Сагаміхарі є одним із найсучасніших у світі виробництвом пристроїв з фосфіду індію.
Відмова від відповідальності: зміст цієї статті відображає виключно думку автора і не представляє платформу в будь-якій якості. Ця стаття не повинна бути орієнтиром під час прийняття інвестиційних рішень.
Вас також може зацікавити
Американські банківські акції проходять великі випробування третього кварталу: торгівля акціями підтримує ринок, але нереалізовані збитки AOCI та зменшення зворотного викупу стали потенційними ризиками.
За даними Jinse Finance, кілька провідних банків Уолл-стріт почнуть оприлюднювати фінансову звітність за третій квартал наступного тижня. Загалом, основний конфлікт цього сезону звітності є цілком очевидним: доходи від торгівлі акціями досягнуть історичних максимумів, але на тлі скорочення доходів від фіксованого доходу, ослаблення активності на ринках капіталу та потрійного тиску від збитків за іншими сукупними доходами (AOCI), диференціація серед акцій банків буде набагато вираженішою, ніж у першій половині року.
Німеччина буде пріоритетно вивільняти дизельне паливо та паливну олію, максимум 15 мільйонів барелів нафти та продуктів.
Міністр економіки Німеччини заявив, що пріоритет буде надано вивільненню дизельного пального та пічного палива, а вже потім — сирої нафти. Німеччина планує вивільнити до 15 мільйонів барелів нафти та нафтопродуктів.
Німеччина надасть пріоритет вивільненню дизельного пального та обігрівального масла для забезпечення енергетичної безпеки.
Міністр економіки Німеччини заявив, що німецькі нафтопереробні заводи є найважливішим активом для енергетичної безпеки. Буде наданий пріоритетний випуск дизельного пального та пічного пального, а потім сирої нафти. Необхідно завжди враховувати весь ланцюг постачання, лише сирої нафти недостатньо.
Німеччина випускає стратегічні запаси нафти, дизельне паливо та мазут мають пріоритет
Міністерство економіки Німеччини у п’ятницю заявило, що вивільнить до 15 мільйонів барелів нафти та нафтопродуктів. Це рішення прийнято після того, як G7 домовилися спільно вивільнити близько 100 millions барелів дизельного пального та сирої нафти зі своїх резервів. Міністр економіки Німеччини Райхе повідомила, що спершу буде вивільнено дизель та мазут, а вже потім — сиру нафту. Вона зазначила, що Німеччина повністю виконає відповідні домовленості G7. Райхе також підкреслила, що треба брати до уваги весь ланцюг постачання: лише наявність сирої нафти недостатня. Вона додала, що німецькі нафтопереробні заводи є найважливішим активом для забезпечення енергетичної безпеки. Раніше США чинили тиск на ЄС щодо скорочення екстрених запасів дизеля й попереджали, що у разі бездіяльності можуть обмежити експорт дизеля. З точки зору ринку, цей крок допоможе пом’якшити короткостроковий дефіцит нафтопродуктів, хоча темпи вивільнення та співпраця з нафтопереробниками залишаються ключовими. Подальша увага буде приділена динаміці вивільнення запасів в інших країнах G7 та впливу на спред цін на нафтопродукти.
Ціни на криптовалюти
Більше
