Чи зможе міжнародна ціна на золото продовжити відновлення на тлі впливу декількох факторів — стало відомо вже сьогодні ввечері?

Демократична партія США здобула переконливу перемогу на проміжних виборах 3 листопада, повернувши собі контроль над Сенатом і Палатою представників Конгресу. Ринок робить ставку на те, що зміна контролю в Конгресі США стримає близькосхідні військові дії адміністрації Трампа і підвищить імовірність вирішення конфлікту між США та Іраном шляхом дипломатичних переговорів. Міжнародні ціни на нафту різко впали, індекс долара США показав найбільше денне падіння за останні три тижні, дохідність 10-річних казначейських облігацій США опустилася на 8 базисних пунктів, а міжнародна спотова ціна на золото стрімко відскочила і наблизилась до 4150 доларів США за унцію.

Американські акції різко впали, на ринку знову виникли побоювання щодо величезних витрат AI-компаній, можливого посилення регуляторних заходів та уповільнення побудови AI-інфраструктури, а також імовірності політичного глухого кута у США впродовж наступних двох років. Міжнародна ціна на золото перебуває під тиском середньої смуги Боллінджера на денному графіку; головним драйвером залишається монетарна політика ФРС, а в короткостроковій перспективі немає потужних чинників для суттєвого зростання.

Ситуація на Близькому Сході все ще залишається невизначеною, міжнародні ціни на енергоресурси зростають, інфляція у США залишається вищою від цільових рівнів, звітність усередині ФРС щодо подальшого посилення політики розділена, а сила ринку праці безпосередньо визначає варіанти монетарної політики та впливає на стійкість поточного відновлення світових котирувань золота.

Американський ринок праці може залишатися у фазі помірного найму й низького рівня звільнень. ФРС зіткнулася зі складнішим балансуванням між цілями з інфляції та зайнятості. У вересні ФРС підвищила ставку, а на жовтневому засіданні залишила її незмінною, обравши подальший моніторинг економічних даних. Через те, що ринок уже враховує високу ймовірність підвищення ставки в грудні, будь-які несподівані зміни у зростанні зайнятості, рівні безробіття та темпах зростання заробітної плати можуть змусити інвесторів скоригувати очікування щодо ставок.