Metaplanet reduziert den Series 10-Aktienpool um 41 % und plant eine Tochtergesellschaft in Hongkong

Metaplanet-CEO Simon Gerovich erklärte, dass das japanische Bitcoin-Treasury-Unternehmen seine Bezugsrechte der Serie 10 weiter anpassen werde, nachdem es aufgrund von Verwässerungsbedenken zu Widerstand seitens der Aktionäre gekommen ist.

Metaplanet wird die Anzahl der potenziellen Aktien, die den Rechten zugrunde liegen, um 131,3 Millionen reduzieren – von 319,464 Millionen auf 188,19 Millionen –, indem das Umtauschverhältnis von 1:696 auf 1:410 zurückgesetzt wird, also auf das Niveau vor dem internationalen Aktienangebot im September 2025.

Bereits durch frühere Ausübungen gelieferte Aktien werden weder zurückgegeben noch annulliert. Die Reduktion betrifft lediglich die künftig zur Verfügung stehende Anzahl.

Laut Gerovich wird die Änderung einen Optionswert von über 220 Millionen US-Dollar vernichten und den Bitcoin-Anteil pro vollständig verwässerter Aktie des Unternehmens um etwa 8,8% erhöhen.

Metaplanet wird seine Pläne zurückziehen, bis zu 90.000 Rechte auf ein langfristiges Anreizfahrzeug für Führungskräfte und Mitarbeiter zu übertragen, und stattdessen ein neues Vergütungsprogramm mit einem führenden globalen Vergütungsberater entwickeln. Unter den geänderten Bedingungen werden alle unverfallbaren Rechte mit zusätzlichen Ausübungsbeschränkungen versehen; ein Drittel wird jeweils 2029, 2030 und 2031 ausübbar.

Die Änderung folgt auf die Kritik der Aktionäre an der Ausweitung des Optionpools von 46 Millionen auf 319,5 Millionen Aktien. Metaplanet teilte mit, dass der Pool am 18. August auf 319,5 Millionen festgesetzt wurde, doch einige Aktionäre forderten die Annullierung der durch die Ausweitung geschaffenen zusätzlichen 273 Millionen potenziellen Aktien.

Am 31. August gab Metaplanet bekannt, dass Gerovich sein Recht ausgeübt hat, 92.000 Aktien aus dem Pool der Serie 10 zu erwerben. Gerovich erklärte, er habe sich wegen seiner eigenen Serie-10-Anteile von den Diskussionen und der Abstimmung des Vorstands über die Anpassung distanziert.

Am 18. August erkannte das Unternehmen an, dass die Ausweitung des Pools “die Verwässerung der bestehenden Aktionäre verstärkt.”

Metaplanet plant Hongkonger Vermögensverwaltungstochter

Metaplanet kündigte am Freitag außerdem Pläne an, noch im September Metaplanet Asset Management Asia Limited in Hongkong mit einem Anfangskapital von 1 Million US-Dollar zu gründen.

Die Tochtergesellschaft wird während der asiatischen Handelszeiten mit Bitcoin, Aktien und Kreditprodukten handeln.

Die neue Einheit ist Teil von Metaplanets „Project Nova“, das darauf abzielt, eine Bitcoin-zentrierte Plattform für Vermögensverwaltung, Wertpapierhandel, Kapitalmärkte und weitere Finanzdienstleistungen aufzubauen.

Im Juni vereinbarte Metaplanet die Übernahme von Siiibo Securities in einem Geschäft über 2,1 Milliarden Yen (13,1 Millionen US-Dollar), um einen eigenen Wertpapierarm zu gründen.

Die Metaplanet-Aktie fiel laut Yahoo Finance am Freitag um 3,8%, womit sich der Rückgang über fünf Tage auf 15% beläuft.