Ares a levé 31 milliards de dollars grâce à sa capacité de collecte de fonds dans le domaine du crédit privé et des actifs réels.

Reuters, 29 octobre - En tant que l'une des plus grandes sociétés mondiales de gestion d’actifs alternatifs, Ares Management (ARES.N) a levé 31 milliards de dollars au troisième trimestre, principalement grâce à la performance solide de ses activités de crédit privé, d’immobilier et d’infrastructures.

Basée à Los Angeles, en Californie, la société a encore diversifié ses activités au-delà du crédit privé en acquérant l’an dernier GCP International (link), consolidant ainsi sa présence dans l’immobilier et les infrastructures numériques.

Plus de la moitié des flux de capitaux proviennent de ses activités hors crédit. Ce trimestre, la division des actifs réels a levé 11,2 milliards de dollars, tandis que la branche crédit a collecté 15,2 milliards de dollars.

Alors que les investisseurs institutionnels continuent d’allouer massivement aux actifs alternatifs, Ares progresse régulièrement vers la meilleure année de levée de fonds de son histoire.

« Nous prévoyons une année record en matière de collecte, et les perspectives pour le quatrième trimestre sont favorables, portées par une demande soutenue des clients institutionnels et du secteur de la gestion de fortune dans le monde entier », a déclaré le directeur général, Michael Arougheti.

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Le moteur de levée de fonds d’Ares se concentre principalement sur la clientèle institutionnelle, ce qui la protège des fluctuations de la collecte auprès des investisseurs à valeur nette élevée dans le secteur du crédit privé (link).

Les principaux fonds récemment lancés par Ares incluent un véhicule de développement logistique axé sur le Japon d’environ 4 milliards de dollars (link), ainsi qu’un premier fonds secondaire de 4,2 milliards de dollars.

Sur les trois mois clos au 30 septembre, les actifs sous gestion ont bondi de 16 % à 690,6 milliards de dollars, tandis que les revenus liés aux frais ont augmenté de 11 % pour atteindre 524,2 millions de dollars.

Les investisseurs suivront plus tard dans la journée les commentaires de la direction sur l’engouement autour des infrastructures liées à l’IA (link). Plus tôt ce mois-ci, une vague de ventes sur les actions de l’IA a attiré l’attention sur le rôle clé des sociétés de gestion d’actifs dans le financement du développement du secteur.

Faible activité transactionnelle au troisième trimestre

Ce trimestre, l’activité des sociétés de crédit privé est restée atone (link), reflétant une faiblesse des opérations de rachat ainsi que la concurrence du marché large des prêts syndiqués.

Stimulée par les stratégies de prêts directs, crédit alternatif, ainsi que la dette et les actions d’infrastructures sur les marchés américains et européens, Ares a déployé 34,8 milliards de dollars de capitaux.

Pour ses fonds institutionnels, Ares commence à prélever des frais de gestion lors de l’investissement du capital. Au 30 septembre, le capital non investi s’est envolé de 16 % pour atteindre 173,8 milliards de dollars. La société prévoit un redressement des investissements au quatrième trimestre.

« Alors que nous abordons le trimestre le plus porteur de l’année sur le plan saisonnier, les récentes turbulences du marché stimulent la demande pour notre capital important et fiable », a déclaré Arougheti.

Le bénéfice réalisé après impôt par action ordinaire de classe A est de 1,26 dollar ce trimestre, contre 1,19 dollar l’an passé à la même période.

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