Rapat ditunda, harga emas turun dengan cepat

Huitong News 15 September—— Harga emas saat ini mendekati posisi neckline formasi head and shoulders, harga turun lebih lanjut, seluruh kenaikan rebound yang terakumulasi selama dua hari sebelumnya telah terhapus. Kontrak berjangka emas perlu menutup harian menembus neckline secara efektif agar formasi head and shoulders dapat dikonfirmasi secara resmi. Neckline memiliki struktur miring ke bawah, target penurunan dari formasi ini dapat menuju di bawah $4000.

Pada hari Minggu, Menteri Luar Negeri Oman mengumumkan bahwa pertemuan Salalah ditunda tanpa batas waktu, dengan alasan semua pihak masih membutuhkan waktu untuk mencapai konsensus, sehingga negosiasi diplomatik kali ini tidak dapat berjalan sesuai rencana.

Pada sesi perdagangan sebelumnya, otoritas resmi Arab Saudi mengonfirmasi bahwa setelah berturut-turut mengalami serangan drone dari Irak, jalur pipa minyak timur-barat negara itu dihentikan secara darurat. Jalur pipa ini memiliki kapasitas pengiriman harian 4-5 juta barel, yang merupakan jalur alternatif utama Arab Saudi untuk menghindari Selat Hormuz dan mengirimkan minyak mentah ke Pelabuhan Yanbu di Laut Merah.



Pada sesi pagi, harga minyak WTI kembali menembus di atas $102. Pasar memperkirakan probabilitas kenaikan suku bunga The Fed pada hari Rabu mencapai 90%, harga emas turun sekitar $77 di tengah perdagangan, bertransaksi di sekitar $4331. Reli harga yang didorong oleh ekspektasi meredanya ketegangan diplomatik sebelumnya langsung terpatahkan setelah berita pembatalan pertemuan. Pada hari Jumat lalu, WTI ditutup pada $100.05, turun 2,4% karena ekspektasi positif pertemuan; pada awal pekan ini, setelah pembalikan berita, harga minyak kembali naik 2,4%, langsung kembali ke level sebelum berita beredar. Fondasi kenaikan harga saham dan emas yang sebelumnya didukung oleh berita positif diplomatik kini menghilang.

Pipa minyak timur-barat Arab Saudi telah menjadi jalur utama ekspor minyak mentah yang menghindari Selat Hormuz sejak Februari tahun ini, dan saat ini tidak ada jalur lain yang dapat menangani volume tersebut. Setelah berulang kali terkena serangan drone dan fasilitas pendukung jalur pipa rusak, Kementerian Energi Arab Saudi menutup jalur pipa tersebut demi alasan keamanan. Citra satelit mencatat asap tebal di bagian selatan pipa, dekat Madinah.

Data Badan Energi Internasional (IEA) menunjukkan pasokan minyak mentah Arab Saudi turun ke level terendah dalam lebih dari tiga dekade. Lembaga menaikkan ekspektasi pengetatan pasokan minyak global dari 4% menjadi 6%, setara dengan pengurangan pasokan harian sebesar 5,7 juta barel. Hingga sesi pagi, kapal tanker milik penyuling Asia yang bersandar di Pelabuhan Yanbu belum menerima pemberitahuan resmi dari pihak Arab Saudi.

Sumber serangan drone kali ini dipastikan berasal dari Irak. Setelah kantor Perdana Menteri Irak mengonfirmasi sumber serangan, seorang komandan militer diberhentikan dari jabatannya dan dua pos perbatasan yang berdekatan dengan Iran ditutup. Risiko maritim juga meningkat, kelompok Houthi di sepanjang pesisir Laut Merah Yaman bergerak maju menduduki Pulau Perim di pintu masuk Selat Bab-el-Mandeb, dan secara terbuka menyatakan niat memblokir selat tersebut. Dari pihak AS, kelompok Houthi menyampaikan keinginan komunikasi agar AS tidak turut campur; satu jam sebelum Oman mengumumkan pembatalan pertemuan, pejabat AS menyatakan bahwa Iran tidak dapat mengendalikan pelayaran Selat Hormuz.

Dengan demikian, dua jalur ekspor minyak utama Arab Saudi saat ini sama-sama mendapat tekanan: satu jalur laut terkena dampak geopolitik, jalur darat alternatif diserang dan dihentikan. Kombinasi berbagai faktor membuat harga emas turun tajam pada sesi pagi.





Harga emas saat ini mendekati posisi neckline formasi head and shoulders, harga turun lebih lanjut, seluruh kenaikan rebound yang terakumulasi selama dua hari sebelumnya telah terhapus. Kontrak berjangka emas perlu menutup harian menembus neckline secara efektif agar formasi head and shoulders dapat dikonfirmasi secara resmi. Neckline memiliki struktur miring ke bawah, target penurunan dari formasi ini dapat menuju di bawah $4000.



Volatilitas harga perak jauh lebih tinggi dibandingkan emas, dan dalam putaran ini menjadi yang memimpin penurunan. Sejak penutupan hari Jumat lalu di $65,19 turun ke bawah $64. Dalam enam hari perdagangan terakhir, karakteristik ini telah berulang kali muncul: pada fase naik, perak lebih kuat dari emas, namun ketika harga berbalik turun, penurunan perak lebih dalam.

Dari segi teknis, struktur head and shoulders pada harga perak telah terbentuk, dan rebound hari Jumat lalu sangat lemah. Penurunan kali ini membuka ruang untuk koreksi lebih lanjut. Saat ini harga sedang menguji garis tren turun yang pernah menjadi support pada akhir Agustus; jika support ini gagal dipertahankan, perak mungkin akan mengalami koreksi lebih dalam. Keputusan suku bunga The Fed pada hari Rabu, atau penguatan indeks dolar AS, keduanya dapat menjadi faktor pemicu harga jebol support.



Indeks dolar AS membentuk pola double bottom yang menyerupai sebelumnya; setelah pola ini berhasil terbentuk terakhir kali, harga naik dengan signifikan, dan saat ini pasar kemungkinan akan mengulangi pola tersebut. Harga mendapatkan tekanan jelas di level retracement Fibonacci 50%.



Rabu: FOMC merilis keputusan suku bunga, probabilitas pasar terhadap kenaikan suku bunga sekitar 90%, konferensi pers diadakan oleh Waller setelahnya

Selasa: Rilis data penjualan ritel AS bulan Agustus

Kamis: Keputusan suku bunga Bank of England; Dewan Keamanan PBB melakukan voting terkait sanksi Iran

Jumat: Keputusan suku bunga Bank of Japan, terdapat ekspektasi kenaikan suku bunga; bersamaan dengan hari jatuh tempo quadruple witching


Pertemuan diplomatik batal, jalur pipa minyak alternatif Arab Saudi tutup, operasi repo di bawah ekspektasi, The Fed sangat berpeluang menaikkan suku bunga, sejumlah sentimen negatif terjadi bersamaan. Secara teknis logam mulia mendekati konfirmasi penembusan support, perak memimpin pelemahan. Risiko energi dan pelayaran di Timur Tengah kembali meningkat, menaikkan premi risiko geopolitik pada minyak mentah, sedangkan ekspektasi pengetatan menekan harga logam mulia.