Versi diperbarui 3 - The Fidelis Partnership, penanggung asuransi yang didukung oleh Blackstone Group, mengajukan permohonan IPO di Amerika Serikat

Komentar analis ditambahkan pada paragraf ke-3 hingga ke-4

Reuters, 25 September - Perusahaan asuransi penjamin TFP Group (lebih dikenal sebagai The Fidelis Partnership) pada Jumat lalu mengajukan permohonan penawaran umum perdana (IPO) di Amerika Serikat, setelah periode IPO musim gugur yang sempat melambat kini tampaknya mulai kembali menunjukkan momentum.

Sebelumnya, ekspektasi atas kembalinya momentum kuat pada jendela IPO musim gugur tidak terwujud karena lonjakan imbal hasil obligasi dan pengetatan suku bunga membatasi minat terhadap risiko. Setelah libur Hari Buruh pada September, hanya empat perusahaan yang berhasil melantai di bursa, padahal September biasanya menjadi musim puncak untuk pasar IPO.

“Kami hanya melihat ada perbedaan valuasi antara penerbit dan pembeli,” kata Matt Kennedy, Senior Strategist di Renaissance Capital, sebuah institusi yang fokus pada riset IPO dan ETF.

“Mengingat pasar sangat fluktuatif, investor mengharapkan diskon IPO yang nyata, namun para penerbit tampaknya masih berpegang pada tingkat valuasi pada saat proses IPO dimulai beberapa bulan lalu ketika pasar lebih bergairah.”

TFP didirikan oleh tokoh industri Richard Brindle, dan berdiri sebagai entitas independen pada tahun 2023 setelah pemisahan dari Fidelis Insurance.

TFP menjalankan bisnis asuransi profesional global yang mencakup lebih dari 150 bidang usaha di lebih dari 140 negara dan menanggung risiko asuransi. Perusahaan ini mengadopsi model bisnis berbasis biaya, di mana mitra membayar komisi penjaminan dan pembagian laba.

Perusahaan yang berbasis di Hamilton, Bermuda ini melaporkan laba bersih sebesar 127,5 juta dolar AS dan pendapatan 407,5 juta dolar AS untuk enam bulan yang berakhir 30 Juni, sementara periode yang sama tahun lalu mencatat laba bersih 74,5 juta dolar AS dan pendapatan 365,9 juta dolar AS.

Tahun lalu, TFP bekerja sama dengan Blackstone Group (BX.N), salah satu manajer aset alternatif terbesar di dunia, untuk mendirikan grup penjaminan baru di Lloyd’s of London.

Perusahaan dan sejumlah investor akan menjual saham dalam penawaran umum perdana (IPO) tersebut. Selain Blackstone Group, pemegang saham TFP termasuk Alfa Insurance, Capital Z Partners, dan Travelers Group (TRV.N).

Morgan Stanley, Barclays, dan JPMorgan bertindak sebagai penjamin emisi. TFP akan terdaftar di Bursa Efek New York dengan kode saham “TFP”.

(Untuk memudahkan penutur non-Inggris, Reuters secara otomatis menerjemahkan laporannya ke dalam beberapa bahasa lain. Karena terjemahan otomatis mungkin tidak akurat atau tidak mencakup konteks yang dibutuhkan, Reuters tidak menjamin keakuratan teks terjemahan otomatis dan hanya menyediakan terjemahan otomatis untuk kenyamanan pembaca. Reuters tidak bertanggung jawab atas kerusakan atau kerugian apa pun yang timbul akibat penggunaan fungsi terjemahan otomatis ini.)