Murad: GIGAの時価総額は数十億ドルに達する可能性がある

アマゾンは技術インフラ資産調達のため、最大800億ドルの融資枠を獲得しました。この融資ツールは来年第1四半期から再来年第3四半期まで利用可能です。今年9月末時点で、アマゾンの総支出コミットメントは8830億ドルとなり、3か月前より36％増加し、1年前の2倍以上となりました。

サーバーの注文は依然として順番待ちの状態であり、AI需要は崩れていないが、変化しているのは価格設定だ。PCはメモリーコストに圧迫され、粗利益率のガイダンスも下方修正された。外部への委託生産は依然としてモデルに組み込まれておらず、来年のフリーキャッシュフローも再びマイナスになる可能性が高い。市場は、まだ実現していない委託生産のタイムテーブルやPC回復の傾斜に対して、これ以上プレミアムを支払うことを望んでいない。