Inanunsyo ng Kioxia ang pagtatayo ng ikatlong wafer plant sa Japan, makikipagtulungan sa SanDisk para palawakin ang produksyon ng NAND flash memory
Upang tumugon sa tumitinding pangangailangan ng AI data centers at global na kakulangan sa supply, magtatayo ang Kioxia ng ikatlong wafer fab sa kasalukuyang base nito sa Iwate Prefecture. Makikipagtulungan ito sa Sandisk upang palawakin ang produksyon ng high-end 3D NAND flash memory, at magposisyon sa high-end storage track. Mag-aapply ang proyekto para sa subsidiya mula sa gobyerno ng Japan. Ayon sa pagsusuri, ang pagpapalawak na ito ay malamang na nakatarget sa mga long-term contracts ng customers hanggang 2028, at may sapat na financial na kakayahan.
Inanunsyo ng Kioxia Holdings ang pagtatayo ng ikatlong wafer plant sa Iwate Prefecture, Japan, katuwang ang manufacturing partner na SanDisk upang palawigin ang kapasidad ng produksyon ng NAND flash memory, bilang tugon sa biglaang pagtaas ng demand sa storage dahil sa artificial intelligence.
Ayon sa ulat ng Bloomberg noong Agosto 27, ibinunyag ng mga taong may kaalaman na ang bagong planta ay itatayo sa kasalukuyang manufacturing base ng Kioxia sa Iwate Prefecture, pangunahing magpo-produce ng pinakabagong henerasyon ng high-density 3D flash memory chips na partikular na idinisenyo para hawakan ang napakalalaking workloads ng data na nililikha ng serbisyong AI. Planong opisyal na ianunsyo ng Kioxia ang plano ng pagpapalawak mamayang hapon, at parehong makikipagkita kay Japanese Prime Minister Sanae Takaichi sina Kioxia CEO Hiroo Ota at SanDisk CEO David Goeckeler. Matapos ang balita, umangat hanggang 6.9% ang presyo ng stock ng Kioxia sa intraday trading.
Ang pagpapalawak na ito ay nagpapakita ng tumitinding presyon sa suplay ng storage chips sa buong mundo. Patuloy na tumataas ang presyo ng memory at storage globally, na naaapektuhan ang margin ng kita ng maraming industriya mula Nvidia, mga automaker, hanggang sa mga gumagawa ng mobile devices. Nagbabala rin ang mga executive ng Nvidia ukol sa mga bottleneck sa suplay at pressure sa margins sa kanilang financial briefing. Bukod dito, maghahain din ng subsidy application sa gobyerno ng Japan ang Kioxia at SanDisk para sa proyektong ito.
AI Demand, Nagtutulak ng Pressure sa Pagpapalawak; Global na Pagtaas ng Storage Price
Nahaharap ang global storage chip market sa structural imbalance ng supply at demand. Bilang pangunahing bahagi ng AI infrastructure, patuloy na lumalawak ang pangangailangan ng mga data center sa memory at storage. Ang mga higanteng teknolohikal tulad ng Google at Meta ay pumipirma na ng mga multi-year contracts upang masiguro ang storage resources na kailangan ng kanilang mga data center, na nagbunsod ng panibagong alon ng malalaking capital expenditure.
Ang mga kakompetensya ng Kioxia mula South Korea na Samsung Electronics at SK Hynix ay parehong nag-anunsyo na ng malalaking expansion plans. Ang pagsunod ng Kioxia ay binasa ng merkado bilang proaktibong pagkilos upang tiyakin ang posisyon nito sa high-end storage market.
Magpo-focus ang bagong planta sa Iwate Prefecture sa paggawa ng high-end NAND chips na kinakailangan ng mga data center. Ang isa pang pangunahing manufacturing base ng Kioxia na nasa Yokkaichi, Mie Prefecture ay magpapatuloy namang nakatutok sa paggawa ng chips para sa mobile communications at consumer electronics gaya ng smartphones, kaya magkaiba ang magiging tungkulin ng dalawang planta.
Long-term na Kontrata na Naka-anchor sa Demand, Lakas sa Pananalapi Suporta sa Investment
Positibo ang pananaw ng mga market analyst sa paglawak na ito ng kapasidad. Ayon kay Kazuyoshi Saito ng Iwai Cosmo Securities, malamang na nakapirma na ang Kioxia ng mga kapaki-pakinabang na long-term contracts sa kanilang mga kliyente, kaya nase-secure ang paglago sa hinaharap, “isang napakapositiibong signal ito.”
Binanggit naman ni Citi analyst Takero Fujiwara sa kanilang report na kayang-kaya ng Kioxia na suportahan ang bilyong dolyar na capital expenditure gamit ang kasalukuyang hawak na cash. Naniniwala siya na indikasyon ng kasalukuyang investment decision ang pagkakaroon ng mga kontrata na tumatakip hanggang hindi bababa sa 2028, nagpapakita ng mataas na visibility sa demand. "Bagaman lagi silang maingat sa capital spending, sa palagay namin ay ipinapakita ng Kioxia na kaya nitong maging agresibo sa investment kapag kinakailangan."
Noong nakaraang buwan ay nagsimula na ring mag-ship out ang Kioxia ng stackable 10th-generation BiCS flash chips, kaya palalakasin pa ng bagong kapasidad ang kompetitibong posisyon ng Kioxia sa high-end storage market.
Mahalagang tandaan na bagaman nagdulot ng pagtaas sa stock price ang balita ng expansion, nahaharap pa rin ang Kioxia sa sabay na pressure mula sa kumpetisyon sa merkado at sa panganib ng business cycle.
Kasabay nito, may alalahanin ang merkado na sa peak demand ay maaaring mag-invest nang malaki ang Kioxia pero baka humarap sa oversupply pagkatapos, kaya patuloy na nasa ilalim ang performance ng stock — mula nitong Hunyo, humina na ng mahigit 50% ang presyo ng stock ng Kioxia mula tuktok nito.
Tingin ng ilang analyst, kung magiging long-term value ang expansion na ito ay nakasalalay sa pagbabanat ng demand sa AI storage at kung kakayanin ng Kioxia na isara sa long-term contracts ang matatag na customer base.
Subsidyo ng Gobyerno ng Japan, Pinabilis ang Pagbangon ng Semiconductor Industry
Maghahain ng subsidy application sa gobyerno ng Japan ang Kioxia at SanDisk para sa bagong planta sa Iwate Prefecture, nagsusunod sa estratehikong linya ng Japan na palakasin ang lokal na semiconductor manufacturing nitong mga nakaraang taon.
Nagbigay na ang Japan ng malalaking fiscal support sa mga chip companies na nagtatayo ng planta sa bansa, kabilang ang TSMC, Sony Group, at Micron Technology. Layunin ng pamahalaan na buhayin muli ang semiconductor industry ng bansa at mabawi ang dating liderato sa pandaigdigang merkado ng chips.
Kung makakamit ng Kioxia ang subsidy para sa expansion na ito, mas magiging mababa ang investment cost at mas mapapalakas ang posisyon ng Japan bilang mahalagang pandaigdigang production base ng storage chips.
Disclaimer: Ang nilalaman ng artikulong ito ay sumasalamin lamang sa opinyon ng author at hindi kumakatawan sa platform sa anumang kapasidad. Ang artikulong ito ay hindi nilayon na magsilbi bilang isang sanggunian para sa paggawa ng mga desisyon sa investment.
Baka magustuhan mo rin
Isang buhay na mahirap gumaling: Natuklasan ng Goldman Sachs na ang mga manggagawang napalitan ng AI ay karaniwang nahihirapang muling makahanap ng trabaho, at madalas silang mapunta sa susunod na target ng AI
Ang AI na pagbabawas ng mga empleyado ay mabilis nang kumakalat sa buong industriya! Nagbabala ang Goldman Sachs na ang mga natanggal ay nahuhulog sa isang "dead loop" ng pagiging hired para lamang muling mapalitan—hindi lang mahirap makahanap ng bagong trabaho, kundi 75% ng mga natanggal ay maaari muling mapalitan ng AI. Mas mapanganib pa, kung babagal ang ekonomiya, ang milyon-milyong backlog ng AI layoffs ay maaaring sabay-sabay sumabog, at ang totoong bagyong may kinalaman sa unemployment ay saka pa lang magsisimula.
Magpapasya ng takbo ng merkado sa susunod na linggo! Pinakamalaking palaisipan sa midterm election ng US: Republican party biglang napanatili ang Senado vs Democratic party nakakuha ng higit sa 53 na upuan
Ayon sa Citi, halos naipaloob na sa halaga ng US stock market ang inaasahang pagkapanalo ng Democratic Party sa dalawang kapulungan, ngunit ang kontrol sa Senado ang tunay na mahalagang salik. Kung ang Republican Party ay hindi inaasahan ngunit mapanatili ang kontrol sa Senado, maaaring tumaas ang US stock market bago matapos ang taon. Kung manalo ang Democratic Party ng higit sa 53 na upuan, ang inaasahang pagtaas ng buwis sa mga negosyo, negosasyon sa fiscal, at panganib mula sa regulasyon ng AI data centers ay maaaring magdulot ng presyon sa merkado.
AI na “Perpektong Bagyo” na Iskrip: Tumatunog ang Babala sa Pamilihan ng Utang, Lalong Lumalala ang Sitwasyon dahil sa Mga Ulat Pinansyal, Pipiliin ba ang “Huling Sultada”?
Ang kasikatan ng AI ay nahaharap sa tatlong sabayang panganib mula sa merkado ng utang, financial report, at politika: Tumataas ang threshold para sa pagpopondo, halos sarado na ang merkado ng bond para sa AI cloud companies; Lumolobo ang capital expenditure ng mga higanteng teknolohiya habang lumalala ang free cash flow, kaya nade-delay ang pag-angat ng stock price; Sa paglapit ng midterm elections, tumitindi ang pagtutol sa data centers na maaaring magtulak sa paghihigpit ng regulasyon. Ang merkado ay unti-unting lumilipat mula sa simpleng paghahabol sa processing power patungo sa mas mahigpit na pagtatanong ukol sa return on investment.
Mga presyo ng crypto
Higit pa
