Sinabi ng Citi tungkol sa Roku (ROKU.US) Q3 financial report: Maganda ang performance, ngunit dahil sa paparating na Fox acquisition, mahirap mag-rally ang presyo ng shares.

Napag-alaman ng APP ng Zhihui Finance na naglabas ang Citigroup ng ulat kung saan sinasabing patuloy na malakas ang paglago at kakayahang kumita ng streaming platform na Roku (ROKU.US) sa ikatlong quarter ng 2026, habang parehong lumampas sa consensus ng merkado ang kabuuang kita at adjusted EBITDA. Pinanatili ng Citigroup ang “neutral” na rating para sa Roku at itinatakda ang target price nito sa $157.

Ipinapakita ng datos na ang kabuuang kita ng Roku sa ikatlong quarter ay umabot sa $1.502 bilyon, mas mataas ng 11% kaysa sa inaasahan ng merkado; ang gross profit ay nasa $647 milyon, mas mataas ng 4% kaysa sa consensus; ang adjusted EBITDA ay $249 milyon, lagpas ng 50% sa consensus expectation na $166 milyon, at higit sa doble ng kaparehong panahon noong 2025 ($117 milyon).

Ayon sa breakdown ng negosyo, ang kita ng platform business ay 2% na mas mataas kaysa sa inaasahan, at ang gross profit ay 5% na mas mataas, nagpapakita ng matatag na kakayahan sa kita. Umabot naman sa $194 milyon ang kita ng device business, 43% na mas mataas sa consensus na $135 milyon; ngunit ang segment gross profit ay nasa -$49 milyon, kontra sa konsensus na -$40 milyon.

Partikular na binanggit ng Citigroup sa kanilang research report ang paparating na acquisition ni FOX (FOX.US) sa Roku. Ayon sa pagsusuri ng Citigroup, dahil isinusulong pa ang acquisition ng FOX, inaasahan na magiging kalmado ang reaksyon ng presyo ng Roku sa financial report na ito; gayunman, maaaring magdulot ito ng bahagyang positibong epekto sa halaga ng equity ng Fox.