O mercado foca no diálogo entre China e EUA, bolsas asiáticas sobem, a Samsung amplia ganhos para 5,2% e o preço do petróleo cai pelo quarto dia consecutivo

As conversações de alto nível entre a China e os EUA emitiram sinais positivos, levando a um otimismo nos mercados; o Brent registou a quarta queda consecutiva, aliviando temporariamente as preocupações com a inflação.

Segundo a Xinhua News Agency, no dia 20 de setembro, hora local, o responsável chinês pelas negociações comerciais, o Vice-Primeiro-Ministro do Conselho de Estado He Lifeng, reuniu-se em Nova Iorque com os representantes norte-americanos, nomeadamente a Secretária do Tesouro Yellen e a Representante de Comércio Tai. Orientados pelo importante consenso alcançado pelos chefes de Estado de ambos os países e com base nos princípios de respeito mútuo, coexistência pacífica e benefício mútuo, ambas as partes tiveram uma troca de ideias sincera, profunda e construtiva sobre a implementação dos consensos anteriores em matéria económica e comercial, promoção do comércio e investimento bilaterais, e outras questões de peso, bem como iniciaram um diálogo sobre inteligência artificial.

Os títulos tecnológicos lideraram a subida nas bolsas asiáticas, que subiram, no total, 0,8%; as ações da Samsung Electronics chegaram a registar um aumento de 5,2%. O índice MSCI World poderá alcançar o terceiro ganho consecutivo, o mais longo desde o final de agosto. Os futuros indicativos das bolsas europeias e norte-americanas também subirão: os futuros do S&P 500 valorizam 0,4% e os do Nasdaq 100 aumentam 0,6%. O preço do Brent desceu 2,2% para 101,65 dólares por barril, continuando uma série de quatro quedas consecutivas, o ciclo mais longo desde junho, ajudando a aliviar ainda mais as pressões inflacionistas; os futuros da dívida pública americana também registaram alta.

De acordo com o estratega da Bloomberg Mark Cranfield, o estado atual do mercado pode ser descrito como "Goldilocks mood" — queda do petróleo, subida das ações e leve alta nos futuros da dívida pública ocorrem em simultâneo, sublinhando que o catalisador desta tendência foi o início promissor das conversações China-EUA.

• O índice geral de Seul, Coreia do Sul, ampliou ganhos para 1,6%, com a Samsung Electronics a atingir uma valorização máxima de 5,2%.
• Os futuros do S&P 500 subiram 0,4% e os do Nasdaq 100 avançaram 0,6%.
• O iene desceu 0,1% para 157,04 dólares.
• O rendimento das Obrigações do Tesouro australiano a 10 anos aumentou 2 pontos base, para 5,28%.
• O Brent desvalorizou 2,2% para 101,65 dólares por barril; o West Texas Intermediate recuou 2,2% para 98,06 dólares por barril.
• O ouro à vista caiu 0,4%, para 4.352,32 dólares por onça.
• O Bitcoin subiu 0,5%, cotando a 81.471,53 dólares.

Esta semana carece de dados económicos relevantes, pelo que os investidores estarão atentos ao desenrolar das cimeiras. Entretanto, na semana passada, a Reserva Federal aumentou as taxas de juro pela primeira vez desde 2023 e o Banco do Japão, também após uma votação dividida, elevou o custo de financiamento, com as decisões dos dois bancos centrais a continuarem a condicionar as expectativas do mercado.

A aposta do mercado numa nova subida das taxas pela Fed levou os investidores a migrarem para posições de elevada rentabilidade em obrigações de curto prazo. O rendimento das obrigações do Tesouro dos EUA a 10 anos fechou a última sexta-feira ligeiramente abaixo dos 5%; devido ao feriado japonês, a negociação de obrigações será retomada durante a sessão de Londres.

No que respeita ao iene, a liquidez diminuiu devido ao feriado de três dias no Japão, aumentando o risco de volatilidade cambial. Na sexta-feira passada, surgiram relatos de que responsáveis do Banco do Japão terão contactado participantes do mercado para inquirir sobre cotações de câmbio, alimentando especulações de uma possível intervenção. Atualmente, o iene mantém-se estável em torno dos 157 por cada dólar, acumulando uma queda de mais de 2% na última semana.

O ouro depreciou ligeiramente, cotando-se em cerca de 4.352 dólares por onça. As obrigações governamentais da Austrália e da Nova Zelândia acompanharam as quedas dos títulos norte-americanos na sexta-feira. Os futuros do trigo e do milho subiram, impulsionados pela tonalidade positiva das negociações comerciais China-EUA.

No que diz respeito ao fornecimento de energia, o transporte de petróleo e gás através do Estreito de Ormuz atingiu, nas últimas duas semanas, o patamar mais elevado dos últimos seis meses. O comandante do United States Central Command, Almirante Brad Cooper, afirmou no sábado, em comunicado em vídeo, que a principal passagem marítima está livre de minas, salientando que ações de escolta e varredura de minas por parte do exército norte-americano estão "a dar resultados", tendo os aliados da região do Golfo transportado, nos "últimos meses", mais de 1 bilião de barris de petróleo por aquela via. "O momento está claramente a ganhar força", declarou Cooper. A melhoria do fluxo no Estreito de Ormuz fornece um apoio pelo lado da oferta à descida dos preços do petróleo.