Goldman Sachs avalia o desempenho da Kioxia como um "insight": escassez de fornecimento de NAND pode se estender até 2027, com forte apoio para Samsung Electronics e SK Hynix

智通财经APP informou que, em 30 de outubro, o fabricante japonês de memória flash NAND, Kioxia, divulgou os resultados do terceiro trimestre do ano civil de 2026 (ou seja, o segundo trimestre do ano fiscal de 2026). Com base nisso, a Goldman Sachs analisou as implicações para as gigantes sul-coreanas do setor de armazenamento sob sua cobertura, SK hynix (classificação "Comprar") e Samsung Electronics (classificação "Comprar"). As principais conclusões incluem: 1) os resultados do terceiro trimestre de 2026 do ano civil foram sólidos; devido ao ajuste de cronograma de remessas e efeitos de base diferentes, as expectativas da Kioxia para o quarto trimestre do ano civil de 2026 diferem das da Samsung Electronics e da SK hynix; 2) espera-se que o aperto entre oferta e demanda de memória NAND persista até o ano civil de 2027, criando espaço para novas altas de preços; 3) acordos plurianuais de fornecimento de longo prazo (LTA) oferecem uma forte visibilidade da demanda a partir de 2027 e 2028.