Texas elektr tarmog‘i 8 gigavat “kirish chiptasi” tugadi! Bernstein: Elektr quvvati tanqisligi sharoitida IREN (IREN.US) kabi konchilar AI infratuzilmasi uchun uy egasi bo‘lib “ijara” oladi.
ERCOT dastlabki bazaviy ro'yxati e'lon qilindi, 8 gigavat elektr quvvati tasdiqlandi; Bernstein defitsit ijara narxini oshiradi deb taxmin qilmoqda va IREN, CIFR kabi olti kompaniyani yaxshi baholamoqda.
ZhiTong Moliya Ilovasi xabariga ko‘ra, investitsiya banki Bernsteinning so‘nggi tadqiqoti shuni ko‘rsatadiki, tasdiqlangan elektr quvvati tobora qimmatli bo‘lib bormoqda va asosiy yuk stansiyalarining kamyobligi ijaraga olish narxini oshirishda davom etadi.
Texas elektr tarmog'i operatori ERCOT birinchi “Batch Zero” saralash bosqichini yakunladi, yangi AI infratuzilmasi ishlab chiquvchilari jami taxminan 8 gigavatt shartli asosiy yuk (base load) toifasini oshkor qildi, yana 7 gigavatt esa "o‘rganilayotgan yuk" (studied load) sifatida ro‘yxatga olindi.
ERCOTning “Batch Zero”: tarmoqqa kirish chiptasi
ERCOT (Texas Elektr Ishonchliligi Kengashi)ning Batch Zero — bu butun tizim tadqiqot doirasida mavjud bo‘lgan uzatish quvvatlarini taqsimlaydigan ilk loyiha navbati bo‘lib, loyihalar uch kategoriyaga bo‘lingan: asosiy yuk — joriy ishga tushirilgan yoki malakali tayyorgarlik tadqiqotiga ega yetuk loyihalar, ular endi qo‘shimcha baholash va yana quvvat taqsimotiga jalb qilinmaydi; o‘rganilayotgan yuk — tizim darajasidagi tahlil asosida tasdiqlanadigan quvvat va vaqt aniqlanadi, topshirilgan quvvat to‘liq amalga oshishiga kafolat yo‘q; chiqarilgan loyihalar esa keyingi navbata qoladi, birinchi navbat (Batch 1) bo‘yicha arizalar faqat 2027 yil yozida boshlanishi kutilmoqda.
ERCOT 3-sentabr kuni saralash bosqichining birinchi bosqichini yakunlab, uzatish va taqsimlash xizmati provayderlariga (TDSP) vaqtincha toifalash to‘g‘risida xabar yubordi, rasmiy tekshirish hisobotining esa 2026 yil dekabrda e’lon qilinishi kutilmoqda. E’tiborga loyiq jihat shundaki, saralashda ba’zi loyihalar “past darajaga” tushirilgan: ba’zi avval asosiy yuk sifatida topshirilgan loyihalar o‘rganilayotgan yuk ro‘yxatiga ko‘chirilgan, bu asosiy yuk taqsimoti oldindan kutilgandan kam chiqdi — Cipher Digital (CIFR.US) 3,6 gigavatt stansiyani Batch Zero nomzodi sifatida topshirdi, ammo hozircha faqat 1 gigavatt qo‘shimcha tasdiq oldi. Bu toifalar hali shartli va ular Abbot shtati gubernatorining auditidan va boshqa talablaridan o‘tishi kerak.
Kim “kirish chiptasini” oldi
AI bulut infratuzilmasi xizmati IREN (IREN.US)ning Sweetwater majmuasi 2 gigavatt to‘liq loyihasi bilan asosiy yuk kategoriyasiga kiritildi va eng katta yutuqchiga aylandi; Hut 8 (HUT.US; kiritilmagan)ning 1 gigavattli Beacon Point majmuasi, Galaxy Digital’ning Helios I (800 megavatt) va II (830 megavatt) fazalari ham to‘liq tanlab olindi. CIFR 1,1 gigavatt asosiy yuk (1 gigavatt Colchis va 100 megavatt Stingray)ga ega bo‘ldi, lekin yana 2,1 gigavatt (jumladan, 900 megavatt Apollo) faqat o‘rganilayotgan yukga kirdi. Core Scientific (CORZ)ning Hunt (431 megavatt) va Pecos (300 megavatt) asosiy yuk bo‘limiga kiritilgan; CleanSpark (CLSK.US)ning Texasdagi 285 megavatt Sealy va 300 megavatt Brazoria loyihalari ham to‘liq asosiy yukka o‘tdi; MARA (MARA.US)ning Granbury (taxminan 280 megavatt) va Garden City (taxminan 200 megavatt) tanlangan, biroq 2 gigavattlik Matagorda o‘rganilayotgan yuk ro‘yxatiga tushdi.
Kamyoblik ijaralarni oshirib yubormoqda
Hisobot hisob-kitobiga ko‘ra, 8 gigavatt asosiy yukdan 5 gigavattdan ziyodi yangi AI deploylar uchun foydalanishga imkon beradi, jumladan, IRENning 2 gigavattli majmuasi va CIFRning 1 gigavattli Colchis loyihasi. Yangi ma’lumotlar markazi qurilishi tobora siyosiy e’tiborga tushib borayotgan va turli cheklovlar hamda shtat darajasidagi ko‘rsatmalar quvvat bo‘g‘oqini keltirib chiqargan bir paytda, tasdiqlangan quvvatning ahamiyati oshib bormoqda.
Bernstein shunday xulosa qiladi: tarmoq qoidalaridagi o‘zgarishlar aslida “tozalanish” — spekulyativ navbatdagi arizalar chiqarib tashlanadi va haqiqiy tarixga ega loyihalar yanada qadrlanadi. O‘rganilayotgan yuk bo‘limi ham eng erta 2027 yil aprelida aniqlanadi, bu vaqtgacha shartli asosiy yuk operatorlari raqobat ustunligini yanada kuchaytiradi.
Investitsiya xulosasiga ko‘ra, Bernstein Cipher Digital (CIFR.US), TeraWulf (WULF.US), IREN (IREN.US), Core Scientific (CORZ.US), CleanSpark (CLSK.US), Riot (RIOT.US) uchun “bozordan yaxshi” reytingini saqlab qolmoqda, maqsadli narxlar mos ravishda 32, 36, 100, 32, 35, 24 dollar; MARA esa “bozorga mos” reyting bilan 17 dollar maqsadli narxga ega.
Hisobotda ta’kidlanadiki, taxminan 32 gigavattlik rejali elektr quvvati va o‘z vaqtida “ishga tushirish uchun elektr ta’minot qisqichlari”ni yetkazib bera olish qobiliyati orqali kriptotog‘-konchilar AI sohasining asosiy muammosi — hisoblash quvvati kerakli vaqtda yetib kelishini — eng yaxshi hal qiladigan tomonlardir; so‘nggi ikki yil ichida, tog‘-konchilar gigant bulut provayderlari, ilg‘or AI laboratoriyalari, yangi bulut xizmatlari va AI chip ishlab chiqaruvchilari bilan taxminan 9 gigavattlik, 20 dan ortiq bitim, umumiy qiymati 180 milliard dollardan ortiq shartnomalar tuzishdi.
AI sekinlashuvi ta’sir qilgani yo‘q
E’tiborga olish kerakki, bu hisobot chiqayotgan vaqtda bozor tinch emas. Bir tomondan, AI investitsiyasining “sovuqlashishi” haqidagi bahslar davom etmoqda — SaaS segmentidagi “SaaS apokalipsisi”dan tortib, ulkan kapital xarajatlarning barqarorligiga bo‘lgan shubhalargacha, investorlar AI’ga haqiqiy ehtiyojni takroran so‘rashmoqda.
Lekin Bernstein mantiqi aynan bu bahsdan chetlab o‘tadi: modelda kim yutishini yoki yutqazishini qat’iy nazar, elektr energiyasi eng muhim cheklov bo‘lib qoladi. Bu hafta Amazon 340 million dollar obligatsiya evaziga Generac zaxira elektr ta’minotini kafolatladi, avval esa Qualcomm bilan chip shartnomasini imzolagan edi, bularning barchasi gigantlar “elektr uchun musobaqada” to‘lashga tayyor ekanini tasdiqlaydi.
Mas'uliyatni rad etish: Ushbu maqolaning mazmuni faqat muallifning fikrini aks ettiradi va platformani hech qanday sifatda ifodalamaydi. Ushbu maqola investitsiya qarorlarini qabul qilish uchun ma'lumotnoma sifatida xizmat qilish uchun mo'ljallanmagan.
Sizga ham yoqishi mumkin
Turkiya ko‘p yo‘nalishda favqulodda “yong‘inni o‘chirish”: qariyb 20 milliard dollarli fondlar tasfiyasi, yuqori lavozimli shaxslar hibsda, savdo cheklovi
Turkiya moliya vaziri risk "vaqtincha va nazorat qilinadi" deb aytdi; regulyatorlar yetti ta aktivlarni boshqaruvchi kompaniyaning yuzdan ortiq fondini tozalashga tayyorlanmoqda, investitsion portfellar 350 mingdan ortiq investorni o'z ichiga oladi. 38 kishiga jinoiy ayblov qo'yildi va ularga ikki yil davomida savdo taqiqi joriy qilindi; bir necha moliya instituti rahbarlari hibsga olingan, ushlab turilgan yoki mamlakatdan chiqishga cheklov qo'yilgan; Markaziy bank repo moliyalashtirish hajmini oshirdi, banklar uchun kapital talablarini yumshatdi va banklararo pul bozori qarz limitini oldingi darajadan 10 baravarga oshirdi. Turkiya bank aksiyalari indeksi payshanba kuni bir mahal 9%dan ko'proq o'sdi, ko'plab kichik va o'rta kapitalizatsiyaga ega aktsiyalar esa pasaydi.
Huang Renxun: Nvidia kelasi yil chip sotuvlari bu yilning ikki barobariga yetadi, AI'ni ijtimoiy tarmoqlarni boshqaradigan tarzda nazorat qilib bo'lmaydi
Huang Renxun ijtimoiy media nazoratini ko‘chirib olishga qarshi chiqmoqda, chunki ijtimoiy media mahsulot hisoblanadi, AI esa boshqa texnologiyalar va mahsulotlarni qo‘llab-quvvatlaydigan asosiy texnologiyadir. U nazorat mahsulotga, texnologiyaning o‘ziga emas, yo‘naltirilishi kerakligini ta’kidlaydi. U qat’iy sinovlarni urg‘ulaydi, mahsulot yetarli darajada xavfsiz bo‘lmasa, chiqarilishini kechiktirishni aytadi: “AI xavfsizligi juda muhim."
AQSh Federal zaxira tizimi foiz stavkasini oshirgandan so‘ng nima sotib olish kerak? Tarixan, AQSh fond bozori energetika va texnologiya sohalari ustun kelgan, ko‘chmas mulk esa ortda qolgan, Goldman Sachs: AQSh fond bozoriga foiz stavkasi oshirish tezligi ta’sir qiladi
AQSh Federal Reserve birinchi marta foiz stavkalarini oshirganidan keyingi 12 oyda AQSh fond bozori ko‘rsatkichi: Jefferies ma’lumotlariga ko‘ra, energetika sektori o‘rtacha 22,4% daromad bilan birinchi o‘rinda, axborot texnologiyalari esa 15,4% bilan ikkinchi o‘rinda. Charles Schwab ma’lumotlariga ko‘ra, ko‘chmas mulk sektori S&P 500 indeksi bilan solishtirganda 4,3% ortda qolgan bo‘lib, 11 sektor ichida eng yomon natija ko‘rsatgan. Goldman Sachs ta’kidlashicha, foiz stavkalarining oshirish tezligi AQSh fond bozoriga ta’sir ko‘rsatuvchi asosiy omil hisoblanadi; hozirda agar 10 yillik AQSh davlat obligatsiyalari rentabelligi bir oy ichida 50 bazaviy punktga oshsa, “tezkor foiz oshishi” bosimi yuzaga keladi.
Kripto narxlari
Ko'proq
