Wall Street nəhənglərinin ticarət biznesində "od və buz" tendensiyası: JPMorgan (JPM.US) Q3-də gəlirin sıçrayışını proqnozlaşdırır, Bank of America (BAC.US) yavaşlama təhlükəsi barədə xəbərdarlıq edir
JPMorgan üçüncü rübdə ticarət və investisiya bankçılıq gəlirlərində iki rəqəmli artım proqnozlaşdırır, bu da səhmlərin qiymətinin yüksəlməsinə səbəb olub. Əvvəllər isə Bank of America maliyyələşmədə geri çəkilməyə görə gəlirin sabit qalacağı barədə xəbərdarlıq etmiş, bu isə sektorun satışına səbəb olmuşdu.
Zhituan Maliyyə APP xəbər verir ki, JPMorgan (JPM.US) üçüncü rübdə ticarət gəlirlərinin və investisiya bankçılığı haqlarının artacağını gözləyir, bu isə Bank of America-nın (BAC.US) bu həftənin əvvəllərində verdiyi xəbərdarlıqla kəskin fərq təşkil edir.
Kiçik Morgan’ın birgə prezidenti Doug Petno çərşənbə axşamı bildirib ki, 30 sentyabrda başa çatan rübdə ticarət gəlirləri orta-yüksək faiz aralığında artacaq. O əlavə edib ki, JPMorgan-ın investisiya bankçılığı haqları da oxşar ölçüdə yüksələ bilər.
Düz bir gün əvvəl eyni tədbirdə Bank of America-nın baş direktoru Brian Moynihan bildirib ki, üçüncü rübün gəlirləri 2025-ci ilin eyni dövrü ilə müqayisədə "əsasən sabit" qalacaq. Moynihan qeyd edib ki, bankda maliyyələşdirmə fəaliyyətinin azalması Asiyada əsas broker balanslarında müşahidə olunan yavaşlama ilə bağlıdır.
Petno çıxışını bitirdikdən sonra JPMorgan-ın saham qiyməti Nyu York vaxtı ilə saat 15:35-də 1.3% artaraq 354.50 dollara yüksəldi və əvvəlki enişi sildi.
Bu il Wall Street-in ticarət şöbələri parlaq performans sərgiləyib, bunun səbəblərindən biri geosiyasi hadisələrin aktivləşməsi və maliyyə bazarlarında oynaqılığın artmasıdır. JPMorgan üçün güclü ticarət gəlirləri bankın ikinci rübdə rekord mənfəət əldə etməsinə kömək edib.
Petno bildirib ki, bankın investisiya bankçılığı sahəsində ticarət ehtiyatları hələ də güclüdür. Bu ayın əvvəlində JPMorgan Qlobal İnvestisiya Bankçılığı birgə rəhbəri Dorothy Blaisso qeyd edib ki, ticarətə cəlb etmə rekord bir il olacaq kimi görünür.
Wall Street həmçinin nəhəng IPO-lardan faydalanır, o cümlədən SpaceX-in bu ilin əvvəlində rekord səviyyədə listinqindən. Süni intellekt şirkəti Anthropic PBC gözlənilən IPO üçün banklarla iş aparır.
Bundan əvvəl Bank of America CEO-su Moynihan bildirirdi ki, ticarət gəlirləri keçən ilin üçüncü rübü ilə müqayisədə "əsasən sabit" qalacaq, bu, Wall Street-in ilin ilk yarısındakı kəskin sıçrayışını gözlənilmədən dayandırdı.
Moynihan bazar ertəsi bildirib ki, investisiya bankçılığı haqları 1.6-1.8 milyard dollar aralığında gözlənilir. Analitiklər isə əvvəlcədən bu haqların 2 milyard dollara yaxın olacağını proqnozlaşdırırdılar.
Moynihan bu fikirləri səsləndirdikdən sonra Bank of America-nın sahamları bazar ertəsi günorta 6% ucuzlaşdı, bu aprel 2023-dən bəri ən böyük günorta enişidir. Saham sonunda 5.1% enərək KBW bank indeksində ən pis performansı göstərdi.
Moynihan müsahibəsində bildirib ki, Bank of America-də indiyə qədər bu rübdə saham ticarət gəlirləri artsa da, sabit gəlirli əməliyyatlar azalıb və aralıqda dalğalı olub. O deyir ki, bu, ehtimal ki, rübdə ümumi ticarət gəlirlərinin sabit qalmasına səbəb olacaq.
Keefe, Bruyette & Woods analitikləri bir hesabatda bildiriblər ki, maliyyə əməliyyatlarının azalmasının səbəblərindən biri beynəlxalq və Asiya əsas broker balanslarının yavaşlamasıdır.
Federal Reserve bu həftənin sonunda baza faiz dərəcəsi ilə bağlı toplantı keçirəcək. Moynihan deyir ki, bu qərar müəyyən sabitlik gətirməyə kömək etməlidir.
O bildirir: “Faiz dərəcələri nə vaxtsa sabitləşəcək və düşünürəm ki, bu bəzi ticarət fəaliyyətlərinə kömək edəcək,” “Amma borc maliyyələşdirmə tərəfi - bu, fəaliyyətin əsas hissəsidir - burada problem odur ki, sizə sabit faiz strukturu lazımdır ki, insanlar rahatlıqla öhdəlik götürə bilsinlər.”
Wall Street ticarətçiləri bu ilin əvvəlindəki uğurlu performansı davam etdirirlər, Bank of America-nın saham ticarətçiləri ikinci rübdə rekord gəlir əldə etdilər.
Bazar dalğalı şəkildə davam edir, süni intellekt sahamları iyulda satıldı. Yaxınlarda, AI rəhbərləri inkişafını yavaşlatmaq istədikləri üçün çip istehsalçı sahamları azalıb.
Moynihan bildirir ki, yenə də, bu il Bank of America-nın bazar fəaliyyətləri üçün güclü olacaq. Bankın satış və ticarət komandası ardıcıl olaraq 17-ci rübdə artım hədəfləyir.
NII artımı
Bankın ticarət birləşdirmə fəaliyyəti üçün Moynihan deyir ki, son aylarda daha aktiv olan sektorlarda bu işin mövqeyi əlverişli deyil. Amma o bildirir ki, ticarət ehtiyatı hələ də güclüdür, sadəcə ticarətlərin tamamlanması lazımdır.
Wells Fargo analitiki Mike Mayo bir hesabatda bildirib ki, Moynihan bunu operativ bacarıqdan çox işin strukturuna bağlayır və bu açıqlama “Bank of America-nın kapital bazarında rəqib banklardan geri qalması narrativini davam etdirir.”
Moynihan bazar ertəsi bildirib ki, bankın xalis faiz gəliri (NII, bankın faiz gətirən aktivlərdən əldə etdiyi xalis gəlir) ilə bağlı göstəriciləri “çox yaxşı” hesab edir. Şirkət əvvəlcə bildirib ki, 2026-cı ildə NII artım tempinin 6%-8% aralığının yüksək hissəsində olacağı gözlənilir.
İmtina: Bu məqalənin məzmunu yalnız müəllifin fikrini əks etdirir və platformanı heç bir şəkildə təmsil etmir. Bu məqalə investisiya qərarları qəbul etmək üçün istinad kimi nəzərdə tutulmayıb.
Siz də bəyənə bilərsiniz
Hollywood "film production return" planlaşdırılır! ABŞ iqtisadiyyatı "yumşaq eniş" ilə 249.1 milyard dollar dəyərində film təşviqi planı hazırlanır
Bir araşdırmaya görə, federal hökumətin film və televiziya istehsalına verdiyi təşviqlər 2035-ci ilə qədər ABŞ iqtisadiyyatına 249,1 milyard dollar gəlir gətirəcək və 143,500 tam ştatlı iş yeri yaradacaq. ABŞ Film Assosiasiyası artıq Hollivud ittifaqları ilə əməkdaşlıq edərək, Britaniya və Avstraliya kimi bazarlarla daha yaxşı rəqabət apara bilmək üçün milli təşviqlər uğrunda bir kampaniya başladıb.
Bu axşam, "güvercin faiz artımı"?
ABŞ Federal Ehtiyat Sistemi bu gecə faiz dərəcələrini artırmağa demək olar ki, qərarlıdır, lakin əsas məsələ "artırandan sonra nə deyəcəklər"dir. Citi bu artımı "incə tənzimləmə" kimi qiymətləndirib, gələcəkdə mütləq faiz artımı olmayacağını işarə edib, lakin sədr Walsh-un aydın irəlidəki göstərişlər verməməsi bazarda kəskin dəyişkənliyə səbəb ola bilər deyə xəbərdarlıq edib. Goldman Sachs isə açıq şəkildə bildirib ki, bu dəfəki faiz artımı üçün kifayət qədər iqtisadi əsas yoxdur, inflyasiya isə yalnız bir dəfəlik amildir və buna görə də bu, "siqnalsız faiz artımı" olacaq.
JPMorgan: “Açıq mənbə effekti” və “AI təhlükəsizliyi” problem deyil, qarşıdakı iki ildə kapital xərclərində hələ də imkanlar var, yarımkeçirici avadanlıqları “yeni dar boğaz” olacaq
JPMorgan hesab edir ki, açıq mənbəli modellər təhdid deyil, tənzimləmə ilə bağlı təsirlər qısamüddətlidir və bulud xidmətləri şirkətlərinin leverage hələ də aşağıdır — hesablama gücünə investisiya əsasları dəyişməyib. Onun proqnozuna görə, yeddi böyük texnologiya şirkətinin kapital xərcləri 2025-ci ildə 443 milyard dollardan 2027-ci ildə 1.577 trilyon dollara yüksələcək, yarımkeçirici avadanlıqları isə təchizat zəncirinin ən əsas tıxacına çevriləcək, wafer istehsalı və qabaqcıl qablaşdırma yeni qiymət artımı dövrünə qədəm qoyacaq.
