Nie tylko fuzja SpaceX (SPCX.US)! Barclays: Tesla (TSLA.US) ma wiele czynników sprzyjających wzrostowi, cena docelowa to 450 dolarów

Według informacji uzyskanych przez aplikację Zhihui Finance, rynek powszechnie uważa, że potencjalna fuzja Tesli (TSLA.US) z SpaceX (SPCX.US) miałaby szansę podnieść cenę akcji Tesli, jednak Dan Levy z Barclays uważa, że perspektywy biznesowe samej spółki motoryzacyjnej również zawierają potencjał wzrostu. Skłoniło to tę instytucję do podniesienia oceny akcji Tesli z „neutralnej” na „kupuj”.

Levy napisał: „Uważamy, że narracja dotycząca akcji Tesli nie powinna ograniczać się jedynie do potencjalnej fuzji... Uważamy, że ostatnia telekonferencja finansowa spółki przekazała wiele kluczowych sygnałów, które również mogą wspierać wzrost kursu akcji”.

Levy wskazuje, że po dwóch latach spadków podstawowa działalność spółki ma szansę w tym roku powrócić na ścieżkę wzrostu, a w 2027 roku możliwe jest dalsze umocnienie pozycji, wspierane przez rosnące zapotrzebowanie na pełną autonomię jazdy oraz wzrost eksportu z giga-fabryki w Szanghaju.

Ponadto Tesla wskazała, że wobec silnego popytu na centra danych jej biznes energetyczny jest niemal całkowicie wyprzedany do 2027 roku. Levy przewiduje, że wolumen dostaw energii wzrośnie o ponad 50%.

CFO Tesli Vaibhav Taneja powiedział podczas konferencji wynikowej z analitykami 21 października: „W drugim najlepszym kwartale osiągnęliśmy wdrożenie magazynów energii na poziomie 13,7 GWh, a marża brutto w segmencie energetycznym wzrosła z 20,4% do 33,1%”.

Segment Robotaxi również nabiera tempa, co zwiększa oczekiwania, że Tesla będzie w stanie dokonać bardziej bezpośredniej konkurencji z Waymo w dziedzinie autonomicznych taksówek na żądanie.

Levy napisał w raporcie dla klientów: „Uważamy, że poprawa podstawowego biznesu Tesli, przełom w Robotaxi oraz potencjalna premia wynikająca z połączenia ze SpaceX sprawiają, że akcje te oferują atrakcyjny stosunek ryzyka do zysku”.

Potencjał dalszego wzrostu kursu akcji Tesli doprowadził do wyznaczenia nowego celu cenowego na poziomie 450 dolarów, co oznacza podwyższenie o 22% względem poprzedniego celu.

Na koniec dnia w poniedziałek akcje Tesli wzrosły o ponad 5%, przekraczając 200-dniową średnią ruchomą i osiągając najwyższy poziom od lipca.