Щоденний звіт Bitget UEX｜Ціни на нафту обвалилися більш ніж на 7%; стрибок технологічних акцій не вдався; Apple та Palantir прозвітували про зростання прибутків (3 листопада 2026 року)

1. Добірка гарячих новин

Економіка США｜Індекс виробничої активності PMI зріс до 55,5, ціновий тиск послабшав

У жовтні індекс ISM PMI у виробничому секторі США піднявся з 54,5 до 55,5, розширюючись десятий місяць поспіль; індекс нових замовлень становить 55,5, індекс виробництва зріс до 59,0. Індекс цін знизився з 77,9 до 75,2, що свідчить про те, що зростання цін все ще триває, але його масштаб звужується.

Ці дані свідчать про співіснування зростання виробництва та послаблення цінового тиску. Для ринку стійкість попиту сприятлива для доходу компаній, але складова цін залишається на високому рівні, чого поки недостатньо для підтримки очевидного пом'якшення монетарної політики; сьогоднішні дані про вакансії допоможуть уточнити ситуацію з попитом на робочу силу.

Міжнародна енергетика｜Послаблення дипломатичних очікувань, зменшення занепокоєння щодо поставок, ціни на нафту різко впали

2 листопада грудневі ф'ючерси на WTI нафту розрахувалися по 96,46 долара США за барель, впавши на 7,4%; січневий контракт Brent 2027 року закрився по 104,77 долара США, знизившись приблизно на 7,6%. Новини про дипломатичні контакти між США та Іраном змусили ринок по-новому оцінити премію ризику на постачання з Близького Сходу.

Падіння цін на нафту допомагає знизити транспортні та частину виробничих витрат, однак очікування доходів енергетичних компаній під тиском. Надалі ключове питання — чи зможе дипломатичний прогрес реально покращити постачання; наразі очікування переговорів не слід ототожнювати з припиненням бойових дій чи повним відновленням транспортування.

Політичне вікно｜Проміжні вибори у США виходять на етап голосування

3 листопада за місцевим часом у США — день голосування на федеральних виборах, ринок уважно слідкуватиме за підсумками щодо складу Конгресу і впливом на фіскальні, податкові й регуляторні ініціативи. На час виходу даного випуску результати голосування ще не були оприлюднені.

Сьогоднішня торгівля має врахувати одночасно вибори, дані про зайнятість і корпоративну звітність. Очікування щодо політики можуть призвести до ротації секторів, але слід розрізняти передвиборчі заяви, результати виборів і подальше законодавство — жоден із цих етапів не можна прямо ототожнювати з негайною реалізацією політики.

2. Огляд ринку

Динаміка сировинних товарів та валют

Ціни на нафту сьогодні зранку трохи перевищують ціну попереднього торгового дня, але залишаються у діапазоні після різкого падіння; золото знаходиться поблизу 4 000 доларів США, індекс долара опустився нижче 102. Зниження цін на нафту дає простір для зниження інфляційних очікувань, проте технологічні акції залишаються під тиском: зниження витрат поки не компенсує занепокоєння ринку щодо рентабельності вкладень у AI.

Динаміка криптовалют

• BTC： приблизно 77 206,47 USDT, падіння за 24 години на 1,42%.
• ETH： приблизно 2 260,30 USDT, падіння за 24 години на 1,10%.
• Загальна капіталізація криптовалют: приблизно 2,61 трлн доларів США, зниження за 24 години на 2,64%; оновлено на 09:06 за пекінським часом.

BTC｜Спостереження за зонами ліквідації

Вище — очевидна зона можливої масової ліквідації коротких позицій знаходиться на рівні близько 78 400—79 000 доларів США, що на 1,68%—2,45% вище за поточну ціну; нижче — зона потенційної ліквідації довгих позицій на 76 000—76 600 доларів США, це близько 0,66%—1,44% від поточної ціни. Наразі ближче до нижньої зони, якщо падіння продовжиться, варто слідкувати за волатильністю через розкредитування довгих позицій.

ETH｜Спостереження за зонами ліквідації

Вгорі — зона можливої масової ліквідації коротких позицій на рівні 2 305—2 330 доларів США, це 2,11%—3,22% від поточної ціни; внизу зона довгих — 2 220—2 240 доларів США, 0,77%—1,66%. Нижня зона ближча, короткостроково варто спостерігати поведінку ціни біля 2 240 доларів щодо підтримки та кредитного тиску.

Собівартість інституційних портфелів｜BTC

За оцінкою Glassnode від 28 жовтня, сукупна собівартість наявних у США спотових BTC ETF становить близько 81 500 доларів США, поточна ціна нижча на 5,39% від цієї позначки; Strategy 2 листопада повідомив, що станом на 1 листопада у володінні 849 327 BTC, середня собівартість з урахуванням комісій — близько 75 451 долара США, нинішня ціна вища приблизно на 2,20%. Наведена різниця показує лише небалансоване співвідношення ціни BTC до вартості портфеля без кредитного важеля, і не характеризує загальну прибутковість ETF чи компанії.

Оцінка ринку одним реченням

У BTC спостерігаємо зону ліквідації поблизу 76 600 доларів, у ETH — на рівні 2 240 доларів; у разі відскоку слідкувати за рівнями 78 400 та 2 305 доларів відповідно. Вартість Strategy та нижню межу зони ліквідації BTC розділяє всього 0,73% — варто слідкувати за поведінкою ринку біля цих точок та рівнем розкредитування довгих, але це не дає підстав стверджувати про наявність сильної підтримки.

Динаміка провідних індексів США

Ранкове відновлення на ринку акцій США не закріпилося, в підсумку Dow Jones зріс, а S&P та NASDAQ знизились. Зниження цін на нафту поліпшило очікування щодо собівартості окремих галузей, але фінансування та тиск на оцінку для технологічних акцій залишаються негативними факторами для індексів.

Динаміка «сімки» технологічних гігантів

«Сімка» показала зростання у 2 і падіння у 5 компаній: зросли Amazon і Tesla, найбільше впав Microsoft. Зниження Apple відбулося до оголошення звіту, тому цей показник не характеризує ринкову реакцію після публікації результатів.

Несподівані зміни по секторах

Інфраструктура для AI： Oracle знизився на 8,76%, Marvell — на 12,72%. Oracle планує залучити кошти за рахунок емісії акцій і облігацій, Marvell оголосив про велике злиття шляхом обміну акцій. Фокус ринку на вартості фінансування, розводненні капіталу та реалізації синергії.

Енергетика та авіація： Exxon Mobil впав на 4,05%, Chevron — на 3,29%, Delta Air Lines зріс на 4,08%. На тлі падіння цін на нафту енергетичні компанії і споживачі пального мають різний вплив на прибутковість.

Акції, пов'язані з криптовалютою： Coinbase впав на 3,98%, Robinhood — на 1,35%, Strategy піднявся на 0,19%. Динаміка ринку різноспрямована: її слід оцінювати залежно від структури бізнесу, фінансування та ризиків активів кожної компанії.

3. Детальний аналіз основних акцій США

Apple (AAPL)｜Зростання доходу, маржа прибутку потребує окремого аналізу

Огляд події： Apple 2 листопада знизилась на 1,83% у регулярну торгову сесію, закрившись на рівні 338,32 долара США, а після закриття оприлюднила фінзвіт за IV фін. квартал 2026 року: дохід — 114,5 млрд доларів США (+12% р/р), розбавлений прибуток на акцію — 2,10 долара (+14% р/р). Валова маржа становила 47,9%, із них близько 1% забезпечив повернення мит, також 0,05 долара на акцію отримано за рахунок цього фактору.

Тлумачення ринку： Квартальні доходи від iPhone і сервісів досягли рекордного рівня, демонструючи зростання продуктового портфеля та екосистеми; під час аналізу маржі потрібно виключати вплив повернення, не вважаючи все підвищення сталим результатом ведення бізнесу.

Підказки для інвесторів： Надалі слід стежити за попитом у святковий сезон, зростанням сервісів і стійкістю валової маржі. Інвестори можуть оцінити повну реакцію ринку лише в наступний повний торговий день.

Palantir (PLTR)｜Потужне комерційне зростання, сталість замовлень — ключ до оцінки

Огляд події： Palantir знизився на 3,13% у регулярну сесію до 178,34 долара США, а після закриття ринку оголосив про дохід у III кварталі 2,313 млрд доларів США (+96% р/р); комерційний дохід у США — 984 млн доларів (+148% р/р). Прогноз річного доходу підвищено до 8,53—8,534 млрд доларів США.

Тлумачення ринку： Вперше комерційний дохід у США перевищив дохід від уряду, що свідчить про диверсифікацію клієнтів. Обсяг нових контрактів зріс на 6% (р/р) — нижче за темпи зростання доходу, тож важливий подальший аналіз трансформації контрактів і стійкості замовлень.

Підказки для інвесторів： Пріоритет — спостереження за приростом комерційних клієнтів, виконанням замовлень і прибутковістю за стандартами GAAP, а не лише зростанням доходу. Оскільки компанія оприлюднила результати після закриття, падіння в основну сесію не відображає реакцію на звіт.

Oracle (ORCL)｜План залучення 20 млрд доларів підсилює увагу до інвестицій

Огляд події： 2 листопада Oracle анонсував проєкт випуску звичайних акцій на 10 млрд доларів і окремо старших облігацій ще на 10 млрд доларів (емісії не залежать одна від одної). Акція впала на 8,76%, закрилася на 119,22 долара США; планова сума — це тільки намір, а не кошти на рахунках компанії.

Тлумачення ринку： Ринок оцінює зниження капіталу, вартість кредитування і віддачу від AI-проєктів. Залучення грошей відкриває можливості, але створить цінність лише за умови раціонального використання проєктів, реалізації доходу і здорового грошового потоку.

Підказки для інвесторів： Важливо фокусуватись на остаточних умовах розміщення, використанні коштів і подальших прогнозах cashflow, не робити висновки лише на основі суми залучення чи розміру замовлень.

4. Динаміка ринку і проектів

Strategy розкриває щотижневу статистику купівлі BTC і капіталізації. 2 листопада компанія повідомила, що з 26 жовтня по 1 листопада було придбано 811 BTC на ~65,5 млн доларів США за середньою ціною з врахуванням комісій 80 846 доларів; паралельно викуплено приблизно 208,2 млн доларів STRC. Купівля відбулася в попередній період і не є поточною закупівлею.

Marvell і Lumentum уклали угоду про злиття. Буде проведено обмін акцій: за кожну акцію Lumentum інвестори отримають 4,500 акції Marvell, очікується закриття угоди у першій половині 2028 року — потрібне погодження акціонерів і регуляторів. Мета — подальша інтеграція електро- і фотоніки; слідкуємо за питаннями розмивання капіталу, погодженнями та синергією.

Плечове кредитування в крипті ще не до кінця розчищене. За щотижневим оглядом Glassnode від 2 листопада, спад цін спричинили переважно ф'ючерсні продажі, проте навантаження по відкритих позиціях і фінансуванню ще високе, а спотовий попит відносно стабільний. Це дані за тиждень до 1 листопада, не поточний обіг капіталу на ринку.

Прогрес біржі. Binance 2 листопада оголосив, що знімок резервів від 31 жовтня підтверджено zero-knowledge proof, баланс десяти токенів можна перевірити користувачами; триває відновлення операцій за іншими активами й мережами, усі втрати компенсує платформа.

5. Сьогоднішній ринковий календар

Анонс ключових подій： JOLTS потребує оцінки разом із показниками вакансій, найму і звільнень для діагностики ринку праці; звіт AMD додасть інформацію щодо попиту на AI-обладнання й рентабельності. Оскільки час виборів і фінзвітності співпадає, не варто пояснювати зміни окремих акцій виключно макроекономічними новинами.

Думка інституцій: CEO Longbow Asset Management Джейк Доллархайд 2 листопада зазначив, що інвестиції в AI мають межу, головне — здатність продовжувати зростання для акціонерів. На нинішньому ринку далі потрібно слідкувати за конвертацією вкладень у реальні грошові потоки.

Цей матеріал представлений лише для інформації, не є інвестиційною рекомендацією.