ĐỘC QUYỀN: 'Kho ảng cách hạ tầng suy luận sẽ mở rộng' - Sự chuyển hướng sang AI của thợ đào Bitcoin Cango báo hiệu cơ hội ETF
Tốc độ chuyển đổi của các ngành sang hạ tầng trí tuệ nhân tạo (AI) không còn là vấn đề chỉ của thuật toán và phần mềm mà ngày càng liên quan nhiều hơn đến điện năng, phần cứng tính toán và hạ tầng. Sự chuyển dịch này một lần nữa được nhấn mạnh bởi những phát triển mới nhất trong kế hoạch của Cango Inc. (NYSE:CANG) chuyển từ khai thác Bitcoin (BTC) sang tính toán AI phân tán, điều này có thể là một phần của sự thay đổi lớn hơn trong toàn ngành.
Nhu cầu tính toán AI: Khoảng cách hạ tầng mang tính cấu trúc
Juliet Ye, Trưởng phòng Truyền thông tại Cango, cho biết với Benzinga rằng công ty nhận thấy khoảng cách ngày càng lớn giữa nhu cầu AI và tài nguyên tính toán. "Chúng tôi tin rằng sự mất cân bằng cung-cầu về năng lực suy luận AI sẽ là một trong những thách thức hạ tầng lớn nhất trong ba đến năm năm tới," bà nói.
Bà dẫn số liệu ước tính từ MarketsandMarkets cho rằng thị trường suy luận AI có thể đạt khoảng 255 tỷ USD vào năm 2030, được thúc đẩy bởi các ứng dụng AI thời gian thực và nhu cầu tính toán phân tán.
Đối với nhà đầu tư ETF, điều này cho thấy động lực bền vững không chỉ cho các công ty phần mềm AI mà còn cho các nhà cung cấp hạ tầng thuộc lĩnh vực bán dẫn, tiện ích và hạ tầng số.
AI phân tán: Bổ sung, không thay thế các hyperscaler
Cango dự đoán một mô hình hạ tầng AI kết hợp. "Các hyperscaler sẽ tiếp tục thống trị đào tạo mô hình quy mô lớn... Chúng tôi coi tương lai là sự kết hợp: các campus hyperscale cung cấp sức mạnh đào tạo tiên phong, được bổ sung bởi các mạng lưới phân tán cung cấp năng lực suy luận cục bộ, tiết kiệm năng lượng gần khu vực có nhu cầu."
Điều này ủng hộ cho các kịch bản đầu tư vào các ETF AI đa dạng như:
- Global X Artificial Intelligence & Technology ETF (NASDAQ:AIQ)
- Global X Robotics & Artificial Intelligence ETF (NASDAQ:BOTZ)
Các quỹ này bao phủ toàn bộ hệ sinh thái AI, bao gồm cả các bên hưởng lợi từ hạ tầng.
Điện: Đồng tiền thực sự của kỷ nguyên AI
Khả năng cung cấp năng lượng đang trở thành yếu tố quyết định trong khả năng cạnh tranh AI. "Điện đã trở thành đồng tiền cứng của thời đại AI. Các ước tính trong ngành cho thấy nhu cầu điện của các trung tâm dữ liệu tại Mỹ có thể tăng hơn gấp đôi vào năm 2030, khiến việc tiếp cận công suất điện tức thời, ổn định trở thành một trong những nút thắt chính của ngành," Ye cho biết.
Xu hướng này hướng sự chú ý đến các công ty tiện ích, hạ tầng lưới điện và giải pháp năng lượng sạch. Các ETF liên quan bao gồm:
- First Trust Clean Edge Smart Grid Infrastructure ETF (NASDAQ:GRID)
- Utilities Select Sector SPDR Fund (NYSE:XLU)
Các quỹ này mang lại cơ hội tiếp cận các công ty hỗ trợ truyền tải điện, hiện đại hóa lưới điện và đảm bảo sự ổn định năng lượng – tất cả đều ngày càng thiết yếu cho việc triển khai AI.
ETF bán dẫn vẫn là trung tâm của câu chuyện
Mở rộng năng lực suy luận AI tiếp tục thúc đẩy nhu cầu về GPU chuyên dụng và phần cứng máy chủ. "Khối lượng công việc suy luận đòi hỏi GPU VRAM cao, tiêu chuẩn chuyên nghiệp được tối ưu hóa cho sự ổn định 24/7... chúng tôi dự báo nhu cầu về GPU tối ưu hóa cho suy luận sẽ tiếp tục tăng trưởng," Ye nói.
Triển vọng này củng cố tầm quan trọng của các ETF bán dẫn như:
- iShares Semiconductor ETF (NASDAQ:SOXX)
- VanEck Semiconductor ETF (NASDAQ:SMH)
Các quỹ này nắm giữ các hãng sản xuất chip lớn như Nvidia Corp (NASDAQ:NVDA), cung cấp bộ gia tốc AI, phần cứng mạng và bộ xử lý tiên tiến.
Trung tâm dữ liệu và hạ tầng số: Người chiến thắng thầm lặng
Chiến lược của Cango phần nào dựa vào việc tái sử dụng các địa điểm khai thác tiền mã hóa có kết nối năng lượng thành các trung tâm tính toán AI, khi tầm quan trọng của hạ tầng số ngày càng tăng.
Các ETF phù hợp với xu hướng này bao gồm:
- Pacer Data and Digital Revolution ETF (NYSE:TRFK)
Các quỹ này hưởng lợi từ sự gia tăng xây dựng trung tâm dữ liệu, mở rộng điện toán biên và nhu cầu kết nối.
Thợ đào crypto chuyển hướng sang AI – Một câu chuyện đầu tư mới
Sự chuyển hướng của Cango cũng phản ánh xu hướng rộng lớn hơn của các thợ đào crypto tìm kiếm nguồn thu ổn định ngoài các chu kỳ của Bitcoin. "Vốn tổ chức đang chuyển dần sang hạ tầng AI nhờ dòng doanh thu dự đoán được, lặp lại so với sự biến động hàng hóa của khai thác crypto," Ye cho biết.
Nhà đầu tư theo dõi sự chuyển dịch này thường tìm đến các ETF tập trung vào blockchain như:
- CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI)
- Amplify Transformational Data Sharing ETF (NYSE:BLOK)
Các quỹ này bao gồm các công ty đang khám phá việc đa dạng hóa tính toán AI.
Hạ tầng có thể vượt phần mềm trong câu chuyện AI
Có lẽ nhận định hệ trọng nhất là sự nhận thức ngày càng tăng rằng tăng trưởng AI phụ thuộc vào các giới hạn vật lý. Theo Ye, "Năng lượng và hạ tầng ngày càng được công nhận là động lực then chốt cho giá trị AI, bởi các giới hạn về điện năng vật lý sẽ kiềm chế việc triển khai phần mềm."
Góc nhìn này phù hợp với một sự chuyển dịch chủ đề rộng lớn hơn:
- Chip tạo nên AI
- Trung tâm dữ liệu lưu trữ AI
- Lưới điện duy trì AI
Và các ETF bao phủ cả ba lĩnh vực này có thể sẽ đồng hành cùng nhau khi chu kỳ AI trưởng thành.
Kết luận cho nhà đầu tư
Cơn sốt AI đang chuyển từ câu chuyện phần mềm sang mở rộng hạ tầng. Thợ đào crypto chuyển hướng sang tính toán AI, nhu cầu điện tăng cao và đầu tư bán dẫn liên tục cùng chỉ ra cơ hội đa ngành.
Đối với nhà đầu tư ETF, chủ đề "lưới điện AI" đang nổi lên gợi ý rằng việc đa dạng hóa tiếp cận các lĩnh vực bán dẫn, tiện ích, hạ tầng số và nền tảng AI có thể sẽ bền vững hơn so với các khoản đầu tư chỉ tập trung vào phần mềm khi trí tuệ nhân tạo tiếp tục mở rộng toàn cầu.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Mọi thông tin trong bài viết đều thể hiện quan điểm của tác giả và không liên quan đến nền tảng. Bài viết này không nhằm mục đích tham khảo để đưa ra quyết định đầu tư.
Bạn cũng có thể thích
DoorDash (DASH.US) vượt qua Nasdaq trong làn sóng bán tháo cổ phiếu công nghệ! Chính thức công bố mua lại Instacart với giá 17 tỷ USD, giá trị được định giá lại nhờ giao hàng siêu thị và quảng cáo bán lẻ?
Hai nền tảng lớn hoàn toàn tích hợp có thể tăng cường năng lực cạnh tranh toàn diện về hiệu quả giao hàng, tiếp cận người tiêu dùng và khả năng thương lượng trong việc kiếm tiền từ truyền thông bán lẻ; các nhà bán lẻ thực phẩm không có mạng lưới giao hàng riêng chắc chắn sẽ phải đối mặt với áp lực thương lượng rõ rệt hơn, trong khi Walmart và Target với Spark và Shipt sẽ có khả năng chống chịu tác động này tốt hơn.
Dự báo báo cáo tài chính | Cược lớn với tỷ lệ P/E 121 lần: Nếu hướng dẫn của Palantir (PLTR.US) không đủ ấn tượng, giá cổ phiếu có thể giảm mạnh
Palantir đã công bố báo cáo quý ba sau khi thị trường đóng cửa vào thứ Hai. Doanh thu dự kiến là 2,18 tỷ USD, tăng khoảng 85%. Dự báo cho cả năm được nâng lên và tốc độ tăng trưởng mảng kinh doanh trở thành tâm điểm chú ý. Với mức định giá cao, không có nhiều dư địa cho sai sót.
BTIG cảnh báo: Thị trường chứng khoán Mỹ đã bước vào "vùng đất lạ", vàng có thể tiếp tục giảm xuống 3.500 USD
Thị trường chứng khoán Mỹ với biến động thấp thực chất là do sự phân hóa cực đoan giữa các nhóm ngành, cấu trúc nội bộ cực kỳ mong manh. BTIG cảnh báo rằng thị trường cần một đợt sụt giảm hoảng loạn để thanh lọc, Nasdaq đối mặt với khả năng điều chỉnh ít nhất 8,5%, S&P 500 có khả năng giảm xuống 7300 điểm. Ngoài ra, ngành bán dẫn đã phá vỡ về mặt kỹ thuật, nhóm AI có thể bị ảnh hưởng tiêu cực bởi chính sách liên quan đến bầu cử, vàng và bạc đều đã tạo đỉnh, đáy thực sự của thị trường vẫn còn rất xa.
Thị trường chứng khoán Mỹ đang có “thị trường gấu ẩn” sao? Cổ phiếu AI giảm 13% trong tháng 10, "S&P 500 loại bỏ AI" đã lập mức cao mới
Cổ phiếu liên quan đến AI đã giảm tổng cộng hơn 13%, chỉ số S&P 500 loại bỏ thành phần AI đã tăng 8% và lập mức cao lịch sử mới. Một số tổ chức gọi đây là “thị trường gấu ẩn”, cho rằng dòng tiền đang dịch chuyển từ cổ phiếu AI bị định giá quá cao sang các cổ phiếu không thuộc AI. Mặc dù biến động ngắn hạn gia tăng, tổ chức này vẫn lạc quan về triển vọng trung và dài hạn của thị trường, cho rằng sự điều chỉnh hiện tại đang tích lũy động lực cho đợt tăng tiếp theo, dự kiến thị trường tháng 11 sẽ nhiều biến động.
Giá tiền điện tử
Thêm
