يجب الانتباه لتقلبات السوق! إذا انهار السوق خلال عام، أداة الذكاء الاصطناعي الخاصة بالملياردير Ray Dalio توصي بشراء هذين الأصلين

أداة الذكاء الاصطناعي (AI) تستند إلى مبادئ الاستثمار للملياردير ومؤسس صندوق التحوط Ray Dalio، تمكنت من تحديد الأصول الرئيسية التي يجب أن يفكر فيها المستثمرون في حال حدوث انهيار محتمل في السوق خلال العام القادم.

(مصدر اللقطة: Finbold)

هذا التوجيه يأتي من "الري الرقمي" (Digital Ray)، وهي أداة ذكاء اصطناعي مبنية على فلسفة الاستثمار الطويل الأمد التي ينتهجها Dalio، وتركز على تنويع الاستثمار، إدارة المخاطر والدورات الاقتصادية الكلية.

يحذر نموذج الذكاء الاصطناعي هذا من أن السوق حالياً يظهر العديد من العوامل التاريخية المرتبطة بالانخفاضات الكبيرة، بما في ذلك زيادة استخدام الرافعة المالية، تركيز الأسهم المرتفع وتشديد السيولة المالية.

تشير التحليلات إلى أن ضعف سوق الأسهم الأمريكي آخذ في الازدياد، لأن ديون الشركات تنمو بوتيرة أسرع من نمو الاقتصاد ككل، في الوقت الذي تهيمن فيه حفنة من الأسهم العملاقة على مؤشر S&P 500.

وفي الوقت نفسه، تؤدي أسعار الفائدة المرتفعة وسياسة الاحتياطي الفيدرالي المتشددة إلى تقليص تدفق الأموال الرخيصة التي تدعم الاستثمار القائم على الرافعة المالية.

تضيف الأداة أن الارتفاع السريع في أسعار الفائدة، أو وقوع أحداث ائتمانية كبيرة، أو التوترات الجيوسياسية، أو بيع حاد لأسهم كبرى شركات التقنية، جميعها قد تتسبب في انخفاض أوسع في السوق.

مع أنها لا تتنبأ بانهيار شامل، إلا أن النموذج يشير إلى أن احتمالية حدوث تصحيح بنسبة 15% إلى 20% خلال 12 إلى 18 شهراً القادمة، في ظل الظروف الحالية، أعلى من المستوى الطبيعي.

الأصول الموصى بشرائها أثناء انهيار السوق

لحماية المحفظة الاستثمارية خلال فترات التقلب العالي، يؤكد نظام الذكاء الاصطناعي هذا على دور الذهب كأصل تقليدي للتحوط: فعادةً ما يحتفظ الذهب بقيمته في أوقات عدم الاستقرار النقدي، المخاوف التضخمية، وعدم اليقين الجيوسياسي.

يوصي النموذج بالحفاظ على تخصيص معتدل للذهب ضمن استراتيجية التنويع.

النوع الثاني من الأصول الموصى بها هي سندات الخزانة الأمريكية قصيرة الأجل. تشير أداة الذكاء الاصطناعي إلى أن هذا النوع من السندات يوفر الاستقرار والسيولة أثناء انخفاض أسواق الأسهم.

(مصدر اللقطة: "الري الرقمي")

وباعتبارها سندات قصيرة الأجل، فإن هذه الأوراق المالية عادةً ما تكون أقل حساسية لارتفاع أسعار الفائدة، وفي الوقت ذاته توفر عائداً أعلى من الاحتفاظ بالنقد.

في الوقت نفسه، يشدد نموذج الذكاء الاصطناعي على أن على المستثمرين ألا يعتمدوا على أداة تحوط واحدة فقط، بل ينبغي عليهم بناء محفظة قادرة على الأداء في بيئات اقتصادية مختلفة، وهو ما يتماشى مع إطار استثمار "الطقس الدائم" الخاص بـDalio.