"CPU Rönesansı" baş verir! Arm (ARM.US) 2 milyard dollar proqnozunu yerinə yetirməyə daha çox inamlıdır, AI agentləri CPU tələbatında böyük dalğa yaradıb

Bilikli Maliyyə APP xəbər verir ki, ARM təlimat dəsti arxitekturasının sahibi olan Arm şirkətinin (ARM.US) CEO-su Rene Haas çərşənbə günü mediaya verdiyi müsahibədə bildirib ki, AI agentlərinin bütün sahələrə nüfuz etməsi ilə CPU tələbatı getdikcə artır, və o, daha çox əmindir ki, bu çip dizayn şirkətinin eksklüziv olaraq AI məlumat mərkəzləri üçün təqdim etdiyi AGI CPU kifayət qədər təchizata sahib olacaq və müştəri tələbatının 2 milyard dollar və ya daha yüksək miqdarda ödənilməsini təmin edə biləcək. ARM arxitekturalı CPU-ların AI hesablama infrastrukturu klasterlərində geniş yayılması və Arm şirkətinin öz dizayn etdiyi tam çipini birbaşa satmağa başlaması, bir-birini gücləndirən iki inkişaf yolu formalaşdırır.

2026 martda 1 milyard dollarlıq proqnoz təqdim olunmuşdu, onda artıq müvafiq təchizat planlaşdırılmışdı; mayda müştəri tələbatı 2 milyard dolları keçdi, amma əlavə təchizat hələ təsdiqlənmədiyindən, 1 milyard dollar gəlir proqnozu saxlanıldı; iyulda təchizatı genişləndirməyə və 1 milyard dollardan yüksək gəlir əldə etməyə inamın artdığını bəyan etdilər; sentyabrda Jim Cramer-in müsahibəsində, Arm şirkətinin CEO-su Haas isə əlavə olaraq bildirdi ki, 2 milyard dollar və daha yüksək gəlir tələbatını həyata keçirməyə inamı iyuldan daha güclüdür. Arm şirkətinin AGI CPU biznesinə dair 2 milyard dollarlıq tələbat proqnozu, 2027-2028 maliyyə ilində (2026-2027 təqvim illərini əhatə edir) reallaşdırılması planlaşdırılır.

Son iki ildə AI hekayəsi demək olar ki, GPU tərəfindən monopoliyaya alınmışdı, CPU sanki bir müddət "dəstək rolda" idi; lakin OpenClaw kimi açıq mənbəli agent tipli AI iş axınlarının (yəni AI agentləri) rəhbərlik etdiyi tərs iş yükü, məlumat təşkilatı, tapşırıq planlaşdırması, yaddaş girişi, şəbəkə kommunikasiya və multi-alət çağırışı sürətlə artdıqca, bazar tam şəkildə dərk etdi ki: güclü CPU olmadan GPU klasterləri effektiv işləyə bilməz.

CPU "aşağı qiymətləndirilmiş infrastruktur" statusundan yenidən çip səhnəsinin mərkəzinə qayıdır və bu, bariz bir "Rönesans dövrünün retro dalğası"nı xatırladır. Əvvəllər AMD-nin açıqladığı nəticələr göstərdi ki, şirkətin ikinci kvartalda məlumat mərkəzi gəliri 6,7 milyard dollara çatıb, illik artımı 107%, EPYC və Instinct birgə təşviqi nəticəsində. Intel Xeon isə mövcud korporativ hesablama bazasından agent icra və heterojen tərs hesablama infrastrukturuna keçməyi bacarıb, şirkətin ikinci kvartalda məlumat mərkəzi və AI biznesinin gəliri təxminən 6,3 milyard dollar, illik artımı 59%, Xeon əsaslı rack tipli tərs və agent sistemlərini tərəfdaşlarına nümayiş etdirib.

Agent-tipli AI iş axınının gətirdiyi CPU tələbatının artması fonunda, Arm şirkətinin səhmləri bu il 120% yüksəlib. ARM-in istifadə etdiyi "Reduced Instruction Set Computer" (RISC) arxitekturası, onun əsasında dizayn edilmiş server CPU-larına AI tərs/öyrətmə proseslərində Intel x86 arxitekturasına nisbətən böyük enerji səmərəliliyi və düşük enerji sərfiyyatı üstünlüyü verir. Bu xüsusiyyət ARM arxitekturasını məlumat mərkəzi serverləri sahəsi üçün xüsusilə əlverişli edir, AI GPU-larla yüksək effektivliyə nail olmaq və zəngin AI tərs/öyrətmə hesablama tələbatını ödəmək mümkündür.

Arm dünyada AI qızğınlığı dalğasının ən böyük qaliblərindən biridir; Nvidia-nın öz istehsalı olan Grace CPU və son aylarda böyük tələbat görən Vera CPU məhz ARM arxitekturası əsasındadır. Amazon-un öz istehsalı data mərkəzi Graviton server prosessoru da ARM arxitekturasından istifadə edir; Google-un öz istehsalı data mərkəzi CPU-su Axion ARM arxitekturası üzərində qurulub, həmçinin Microsoft Azure Cobalt 100/Cobalt 200 də yüksək performanslı Arm Neoverse əsasında öz ARM arxitekturalı data mərkəzi CPU-su ilə çıxış edir. ARM arxitekturası "smartfonların kralı" statusundan AI cloud dövrünün hesablama infrastrukturu bazalarından birinə çevrilir.

Arm CEO-su: 2 milyard dollarlıq CPU çip tələbatını ödəməyə daha çox inanıram

Arm şirkətinin baş icraçı direktoru Rene Haas çərşənbə günü tanınmış iqtisadi kanal CNBC-nin "Finans maliyyə ulduzu" Jim Cramer-in müsahibəsində bildirib ki, şirkət Wall Street-in AGI CPU adlanan yeni data mərkəzi çipi üçün qoyduğu daha yüksək gəlir gözləntilərini ödəyə biləcəyinə get-gedə daha çox inanır.

"Bu barədə özümüzü yaxşı hiss edirik. Bu barədə həqiqətən çox yaxşı hiss edirik", Haas San-Fransiskoda Jim Cramer-in söylədiyi "Mad Money" proqramında bildirib.

Bu fikirlər böyük önəm daşıyır, çünki Arm-ın ilk öz istehsalı data mərkəzi mərkəzi prosessoruna dair əsas sual həmişə tələbat deyil. Sərmayəçilər isə əsasən AI qızğınlığı dövründə müxtəlif çip istehsalçıları məhdud istehsal gücü uğrunda yarışdığı üçün şirkətin kifayət qədər təchizat əldə edib bu tələbatı gəlirə çevirməsini müşahidə edirlər.

Bu icra qabiliyyəti xüsusilə mühümdür, çünki Arm-ın bu CPU-su onun biznes modelinin böyük genişlənməsini göstərir. Şirkət əvvəllər əsasən müştərilərə çip dizaynı lisenziyası satmaqla pul qazanırdı, bu CPU isə onun öz tam çip satışına başladığını göstərir.

Arm şirkəti ilk dəfə may ayında AGI CPU üçün 2 milyard dollarlıq tələbatı müşahidə etdiyini açıqladı, bu, mart ayında ilk xüsusi CPU təqdim edəndə bildirdiyi 1 milyard dollardan iki dəfə çox idi. Lakin Arm əlavə tələbatı ödəmək üçün kifayət qədər təchizat əldə etməyə çalışarkən hələ 1 milyard dollar rəsmi gəlir proqnozunu saxlamışdı və nəticədə səhmləri 10% azaldı.

İyulda maliyyə hesabatında rəhbərlik əsas təchizat əldə edəcəyinə inamının artdığını bildirdi. Sonrakı ticarət günü səhm qiymətləri 7%-dən çox yüksəldi.

Çərşənbə günü, Haas Cramer-ə əlavə olaraq bildirdi ki, onun inamı xeyli artıb.

"Yəni, xatırlayıram ki, biz may ayı ətrafında maliyyə hesabatında söyləmişdik ki, artıq 2 milyard dollarlıq tələbat görünür; son maliyyə hesabatında dedik ki, maydan iyula qədər həmin rəqəm üçün inamımız artıb", Haas müsahibədə bildirib. "İndi sentyabrdı, Jim, sizə deyə bilərəm ki, iyuldakı maliyyə hesabatı ilə müqayisədə, bu gün onu həyata keçirəcəyimə daha çox inanıram."

Arm-un səhm qiyməti iyulda nəticələr açıqlanandan sonra əldə etdiyi yüksəlişi qoruyub saxladı, lakin ilin birinci yarısında parabola tipli sıçrayışdan sonra, hələ də iyundakı 452 dollarlıq zirvədən 45% aşağıdır. Cramer-in xeyriyyə fondunun portfelində əvvəllər Arm olub, lakin səhm qiyməti xeyli artdıqdan sonra satış edilib və gəlir qorunub. Bu səhm hələ də Klubların Bullpen investisiya klubunun "ehtiyat" müşahidə siyahısındadır.

AI agentləri CPU tələbatını artırır, Arm şirkəti data mərkəzi çip biznesini sürətlə genişləndirir

Arm sentyabrda açıqladı ki, Google Axion təməlində Google Kubernetes Engine-də agent sandbox-u işlədib, Microsoft Azure Cobalt 200 sandboxdakı alət icrasını sürətləndirir, Nvidia Vera agent iş yükünə xidmət edir; Arm-ın öz AGI CPU məhsul xəttində Meta əsas tərəfdaş və birgə inkişafdır, ByteDance-ın Volcano Engine bazasında bu çipə əsaslanan agent sandbox-u bazara çıxarır. Birinci yol Arm arxitekturasının tətbiq bazasını genişləndirir, ikinci yol isə Arm-ın tam CPU məhsulun kommersiyalaşmasına birbaşa giriş imkanını artırır.

Artan AI hesablama gücü bazası fonunda Haas-ın bu müsahibəsi ən pozitiv siqnalı verir: təchizat təminatına inam may, iyul və sentyabrda ardıcıl artıb, beləliklə 2 milyard dollarlıq görsənən müştəri tələbatının gəlir olaraq reallaşdırılması daha dəqiq perspektiv əldə edir.

Jim Cramer-in təqdim etdiyi "Mad Money" proqramında Arm martda 1 milyard dollar gəlir proqnozu vermişdi, mayda müştəri tələbatı 2 milyard dollara çatıb, amma hələ 1 milyard dollarlıq rəsmi gəlir proqnozu saxlanılıb, daha çox təchizata ehtiyac var idi; sentyabrda müsahibədə yeni irəliləyiş olaraq təchizatın reallaşmasına inamın artdığı bildirildi. Deməli, ARM-ın yüksəlişi üçün əsas məqam artıq "yeni çip müştərini cəlb edə bilərmi?" sualından "davamlı partlayan CPU tələbatı necə real təqdimat və gəlirə çevrilə bilər?" sualına keçir, həm də Arm-ın biznes modelini dizayn lisenziyası və royaltidən öz tam çip satışına genişləndirir.

Qlobal AI hesablama gücünün artımı yüz milyard dollarlıq cloud alımından on illərlə infrastruktur yatırımlarına uzanır, CPU yeni tələbat dövrünə daxil olur. Bu ilin aprelində Meta və CoreWeave təxminən 21 milyard dollarlıq genişlənmə müqaviləsi imzaladı və hesablama gücü 2032-ci il dekabrına qədər təmin olunacaq, təhlil yükü əsas hədəfdir; Anthropic də CoreWeave ilə uzunmüddətli müqavilə bağladı və Claude üçün yeni hesablama gücünü əldə edəcək, bu güc cari ildə online olacaq. 16 sentyabrda Blockfusion bildirdi ki, qızı şirkət CoreWeave ilə New York Niagara şələsi AI parkının rəsmi icarə müqaviləsi imzalayıb, ilkin 15 illik müddət, əlavə iki dəfə beş illik uzatma seçimi, paralel genişlənmə müqaviləsi; park yüksək sıxlıqlı maye soyuducu AI infrastrukturuna çevrilir, mövcud elektrik şəbəkəsi, hidro enerji təchizatı və ehtiyat lif resursları uzunmüddətli tələbatı ödəyəcək.

Bu sifarişlər və park planları göstərir ki, yeni cloud platformalar artıq qısamüddətli hesablama çatışmazlığını deyil, model şirkətləri və texnologiya nəhənglərinin uzunmüddətli yerləşdirilmə planının bir hissəsini həyata keçirir. Eyni zamanda, Astra proqramlaşdırma, brauzer, kompüter əməliyyatları və kompleks tapşırıqlar icra imkanını artırır və AI-nın iştirak etdiyi real iş sahəsini genişləndirir, Astra-nın təmsil etdiyi kompleks tapşırıq icra qabiliyyəti indeks artımı, məlumat mərkəzi CPU tələbatının proqnozunu daha da genişləndirir; güclü hesablama tələbi səbəbindən OpenAI 10 sentyabrdan Pro 20X aylıq 200 dollarlıq paketin yeni qeydiyyat və yenilənməsini dayandırdığını açıqladı. Tələbat mexanizminə görə, uzunmüddətli data mərkəzi sifarişləri genişlənmiş bazanı formalaşdırır, Astra və digər yeni model isə tapşırıq sahəsini və istifadə dərinliyini artıraraq tərs hesablama üçün katalizator rolunu oynayır – artım imkanları GPU klasterindən CPU, data mərkəzi RAM/NAND yaddaş komponentləri, yüksək performanslı Ethernet şəbəkə avadanlığı kimi tam AI data mərkəzi infra-zəncirinə yayılır.

"CPU Rönesansı"nın əsas hərəkətvericisi, AI-nın cavab genərasiyasından tapşırıq icrasına keçməsidir: sürətləndirici model hesablamasını həyata keçirir, CPU isə modelə bağlı real işlərin icrasını get-gedə daha çox həyata keçirir. Tipik heterojen agent sistemində GPU və digər sürətləndiricilər böyük model təhliini icra edir, CPU isə iş axını planlaşdırırsı (Orchestration), alət çağırışı (Tool Calling), kod icrası, verilənlər bazasına giriş, məlumat emalı, sandbox izolyasiya və icazə idarəsini təmin edir; model hər bir fəaliyyət təklif etdikdə, sonrakı əməliyyat tez-tez real proqram təminatı və iş sistemlərində icra olunmalı və nəticə modelə qaytarılmalıdır.

Arm-ın agent infrastrukturuna dair təsviri, Intel Xeon, SambaNova və Nvidia GPU-nun kooperativ arxitekturası da bu əmək bölgüsünü göstərir. Mühəndis məntiqinə görə, tapşırıqda şaxələnmə qərarları, ardıcıl asılılıq, yaddaş axını və giriş-çıxış əməliyyatları, sistemin daha çox paralel hesablama deyil, həm də ləngiməsiz, sabit cavab verən universal icra qabiliyyəti tələb etməsinə səbəb olur; agent sayları, paralel tapşırıqlar və alət çağırış dövrləri artdıqca, CPU nüvəsi vaxtı, RAM həcmi və şəbəkə emal tələbatı da artacaq. Arm bu əsasa görə hesab edir ki, agent tətbiqləri geniş səviyyədə yayıldıqda, məlumat mərkəzinin hər gigavatı üçün CPU hesablama gücü hazırkı səviyyədən ən azı dörd dəfə çox olacaq – bu, şirkətin son tutum tələbatı proqnozudur.

Onun AGI CPU-su maksimum 136 Neoverse V3 nüvəsi, 12 kanal DDR5 operativ yaddaşı və 300W termal dizayn gücü ilə təmin olunur; dizayn əsas məqsədi nüvə sıxlığı, yaddaş həcmi və enerji sarfı məhdudiyyətlərini birgə optimallaşdırmaq, daha çox paralel tapşırıq icrasına imkan yaratmaqdır. CPU tələbi artıq yalnız GPU üçün hostlardan deyil, agent icra resurslarının müstəqil artımından da doğur; AI real və kompleks tapşırıqları yerinə yetirdikcə universal hesablama bazarı da genişlənir.